Criamos este relatório com notícias do setor financeiro que complementam nossos comentários publicados no Morning Call, mas que não consideramos relevantes o suficiente para serem analisadas. Aqui você encontra o título com o link para a fonte original da notícia, além de uma breve descrição do conteúdo.
Quais tópicos abordamos ao longo do conteúdo? (i) Notícias da indústria bancária, seguros, pagamentos e demais notícias do setor financeiro que tem impactos diretos ou indiretos no setor; (ii) Nossa tabela de múltiplos, atualizada com os preços de todas as sextas-feiras de cada semana; e (iii) Nossos últimos relatórios.
Quinta-feira, 14/11
Comunicados e Fatos Relevantes
- Banco do Brasil – Fato Relevante
- Banco do Brasil – Fato Relevante
Indústria Bancária
- Nubank tem lucro de US$ 553,4 milhões e se aproxima de 110 milhões de clientes. Crescimento no terceiro trimestre veio acompanhado de um leve aumento da inadimplência.
- BB tem lucro de R$ 9,5 bilhões, mas inadimplência avança. Ganho do banco no terceiro trimestre ficou acima da projeção de analistas, de R$ 9,470 bilhões.
- Inter faz ROE de 12%, e NIM atinge um nível recorde. O Inter reportou mais um trimestre de crescimento do ROE e de melhorias operacionais — com a margem financeira líquida atingindo níveis recordes.
- Quase R$ 9 milhões foram sacados em falha que viralizou como ‘bug do Nubank’. Problema permitiu saques em caixas eletrônicos mesmo sem limites disponíveis.
- Grandes bancos têm lucro maior, mas cenário piora. Alta de juros e desaceleração da atividade prevista para 2025 trazem incertezas, com perda de fôlego do crédito e mais inadimplência.
- Resultados do 3º trimestre estão acima do esperado pela Caixa, diz presidente do banco. Carlos Vieira apontou que houve recorde de contratação no crédito imobiliário e ressaltou que o trimestre teve questões macroeconômicas importantes.
- Banrisul tem lucro de R$ 197,3 milhões no 3º trimestre, alta anual de 54,8%. A carteira de crédito do Banrisul alcançou em setembro R$ 57,670 bilhões, o que representa alta de 5,4% no trimestre e de 9,9% em 12 meses.
- Caixa 'ressuscita' os ‘poupançudos’ para estimular depósitos na caderneta. Cofres em forma de bonecos ficaram famosos anos atrás e agora foram modernizados.
- 'Há certo esgotamento' de fontes tradicionais de recursos para habitação, diz vice da Caixa. O banco tem pedido ao Banco Central (BC) a redução dos compulsórios, mas a demanda não tem encontrado eco na autoridade monetária
Indústria de Seguros
- Crescimento do setor de seguros deve cair à metade em 2025. Estudo da resseguradora Swiss Re aponta que ambiente de inflação resiliente e PIB menor poderão restringir ritmo de expansão.
- IRB (Re) vai ‘mudar a página’ ao concluir restruturação neste ano, diz diretor-presidente. O ressegurador enfrentou uma crise de confiança a partir de 2020 e viu a piora dos resultados nos anos seguintes.
Indústria de Pagamentos
- PagBank tem ganho recorde no 3º tri, de R$ 572 milhões. Receita atingiu R$ 4,831 bilhões, crescimento de 6% no trimestre e de 20% em 12 meses.
Demais Notícias do Setor Financeiro
- B3 registra lucro de R$ 1,2 bilhão, alta de 12,1%. A receita total da companhia teve crescimento de quase 9%, para R$ 2,7 bilhões, impulsionada pela melhora do faturamento de todos os segmentos em que a B3 atua.
- Estrangeiros retiram R$ 313 milhões da Bolsa em 11 de novembro. Com a retirada, o déficit mensal da categoria ficou em R$ 691,4 milhões e o saldo negativo do ano alcançou R$ 31,4 bilhões.
Tabela de múltiplos e performances
Nossos últimos relatórios
- Bancos | Data Expert: Dados mensais de crédito (Novembro/2023); Análise dos dados do Banco Central (link)
- Nubank (ROXO34): Obtenção de licença de funcionamento na Colômbia (link)
- Juros do rotativo agora terão teto de 100% da dívida; impacto para os bancos deve ser limitado (link)
- B3 (B3SA3): À espera de melhores dias e de volumes mais fortes (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Novembro 2023 (link)
- Nubank (ROXO34): Um desempenho excepcional tem um preço (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Milagre natalino de até R$ 14 bilhões? (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): Principais pontos do Non-Deal Roadshow (link)
- Banco do Brasil (BBAS3) propõe desdobrar 100% das ações; entenda (link)
- B3 (B3SA3): Anúncio do Guidance 2024 e renovação do programa de recompra de ações (link)
- Bancos | Data Expert: Dados mensais de crédito (Outubro/2023); Análise dos dados do Banco Central (link)
- BTG Pactual (BPAC11): Vale quanto pesa! (link)
- Bradesco (BBDC4): Anúncio de novo CEO; Sinal positivo para uma reestruturação necessária (link)
- Bancos & Instituições Financeiras: Extrato da Temporada de Resultados do 3T23 (link)
- Inter & Co (INBR32): Não é roxo, mas é bonito! (link)
- Nubank (ROXO34): Tripleta! | Revisão 3T23 (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Outubro 2023 (link)
- B3 (B3SA3): Resultados decentes apesar da queda dos volumes | Revisão 3T23 (link)
- Bradesco (BBDC4): Qualidade de crédito melhorando lentamente enquanto o NII cai | Revisão 3T23 (link)
- BR Partners (BRBI11): Um Trimestre Para Ser Lembrado | Revisão 3T23 (link)
- Méliuz (CASH3): À beira do Break Even: É hora de aumentar a receita; Revisão do Resultado do 3T23 (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): resultados Fortes, Novamente! No Caminho para Entregar o Guidance | Revisão 3T23 (link)
- BTG Pactual (BPAC11): Mais um Resultado Forte; Revisão 3T23 (link)
- Bancos | Data Expert: Dados mensais de crédito (Setembro/2023); Análise dos dados do Banco Central (link)
- Méliuz (CASH3) | Dividendos extraordinários entrando em pauta (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Um tango fora do tom não é capaz de atrapalhar uma boa orquestra | Revisão 3T23 (link)
- Inter & Co (INBR32): Resultados melhorando – A evolução na qualidade do crédito gera confiança para o crescimento da carteira | Revisão 3T23 (link)
- Banco do Brasil (BBAS3) recompra US$ 748,6 milhões em oferta de bônus perpétuos (link)
- Neobanks & Fintechs: O que esperar da temporada de resultados do 3T23? (link)
- Bradesco (BBDC4): A inadimplência pode salvar o trimestre? (link)
- Santander (SANB11): Finalmente recuperando a qualidade de crédito; Resultado do 3T23 (link)
- Méliuz (CASH3) | Sexto Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Mercado de Capitais: O que esperar da temporada de resultados do 3T23? (link)
- Bancos: O que esperar da temporada de resultados do 3T23? (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): Dias um pouco menos ensolarados pela frente (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Setembro 2023 (link)
- Bancos & Instituições Financeiras: Feedback do Roadshow no Rio de Janeiro (link)
- Qual o impacto esperado decorrente da aprovação do Projeto de Lei (PL) que aborda o teto do rotativo? (link)
- B3 (B3SA3): Aprovação da 7° emissão de debenture (link)
- Bancos | Data Expert: Dados mensais de crédito (Agosto/2023); Análise dos dados do Banco Central (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Combinando o Cíclico e estrutural – aproveitando o melhor dos dois mundos (link)
- Feedback do Non-Deal Roadshow (NDR) com a B3 (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Agosto 2023 (link)
- BR Partners (BRBI11): Ficando maior (link)
- BR Partners (BRBI11): Fortalecendo o seu modelo de partnership (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Data Expert: Dados mensais de crédito (Julho/2023) (link)
- Update dos principais temas regulatórios (link)
- Bancos & Instituições Financeiras: Extrato da Temporada de Resultados do 2T23 (link)
- Bradesco (BBDC4): As feridas ainda estão abertas (link)
- Nubank (ROXO34): Quanto vale o espetáculo? | Revisão 2T23 (link)
- Inter & Co (INBR32): Ainda devagar, mas consistente | Revisão 2T23 (link)
- B3 (B3SA3): Nenhuma novidade é uma boa notícia | Revisão 2T23 (link)
- BR Partners (BRBI11): Aquecendo os motores para o segundo semestre | Revisão 2T23 (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): E o ROE mais elevado entre os incumbentes vem do… | Revisão 2T23 (link)
- BTG Pactual (BPAC11): Melhor do que o esperado; Forte execução e ação bem precificada (link)
- Méliuz (CASH3): Névoa densa permanece; Review do Resultado do 2T23 (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Sem surpresas | Revisão 2T23 (link)
- Bradesco (BBDC4): Resultados fracos, como esperado | Revisão 2T23 (link)
- Santander (SANB11): Atualizando Estimativas e Reiterando Recomendação Neutra (link)
- Santander (SANB11): Números sem nitidez, mas o momento operacional parece estar melhorando | Revisão 2T23 (link)
- Neo-banks & Fintechs: O que esperar da temporada de resultados do 2T23? (link)
- Bancos & Mercado de Capitais: O que esperar da temporada de resultados do 2T23? (link)
- Desenrola: saiba mais sobre o programa e quais as implicações para o setor financeiro (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Transformação digital e cultural continua sendo o pilar central; Feedback sobre o Itaú Day (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Maio 2023 (link)
- Neobanks & Fintechs | A era do dinheiro barato acabou: abraçando a monetização (link)
- Méliuz (CASH3) | Quinto Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Data Expert: Dados mensais de crédito (Abril/2023) (link)
- XP Trade Ideas: Long BBAS3; Short BBDC4 (link)
- Bancos & Instituições Financeiras: Extrato da Temporada de Resultados do 1T23 (link)
- Resultados e estratégias do BR Partners | Assista ao Expert Talks nesta segunda, às 14h (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): Começando o ano com o pé no acelerador | Revisão 1T23 (link)
- B3: Fechamento da aquisição da Neurotech – não deve ser um catalisador (link)
- B3 (B3SA3): Trimestre positivo, apesar dos volumes mais baixos | Revisão 1T23 (link)
- BR Partners (BRBI11): Desempenho ligeiramente positivo em meio ao aumento de despesas | Revisão 1T23 (link)
- Avaliando o Relatório de Estabilidade Financeira do Banco Central (link)
- Méliuz (CASH3): Resultados fracos – Resultados fracos – Caminho nebuloso: Sinalização necessária | Revisão 1T23 (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Resultados sólidos… de novo! | Revisão 1T23 (link)
- BTG Pactual (BPAC11): Resultado marginalmente positivo, como esperado | Revisão 1T23 (link)
- Bradesco (BBDC4): Avaliando o Desempenho Desanimador e a Deterioração da Qualidade do Crédito | Revisão 1T23 (link)
- Neobanks & Fintechs: O que esperar da temporada de resultados do 1T23? (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Data Expert: Dados mensais de crédito (Mar/2023) (link)
- Santander (SANB11): Resultados fracos como esperado; Reforço de provisões para tempos mais difíceis | Revisão 1T23 (link)
- Méliuz (CASH3) | Quarto Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Mercado de Capitais: Navegando águas turbulentas (link)
- Bancos & Mercado de Capitais: O que esperar da temporada de resultados do 1T23? (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Março 2023 (link)
- Itaú celebra acordo de R$ 1,7 bi com Governo do Estado do Paraná envolvendo as ações da Copel (link)
- Blockchain, Pix e criptoativos na indústria de pagamentos | Assista ao Expert Talks (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Data Expert: Dados mensais de crédito (Fev/2023) (link)
- Méliuz (CASH3): Proposta de grupamento e desdobramento de ações (link)
- Bancos & Instituições Financeiras: Extrato da Temporada de Resultados do 4T22 (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Redução do teto dos juros do consignado INSS (link)
- Méliuz (CASH3): Renúncia do Diretor de Recursos Humanos e do Diretor Financeiro (CFO) e Diretor de Relações com Investidores (DRI) (link)
- Méliuz (CASH3) | Terceiro Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Méliuz (CASH3): Resultados fracos – Agora é olhar pra frente | Revisão 4T22 (link)
- Caso Silicon Valley Bank (SVB): potenciais impactos em bancos brasileiros (link)
- Mercado de Capitais: Destaques Operacionais da B3 – Fevereiro 2023 (link)
- Méliuz (CASH3) | Segundo Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Itaú anuncia intenção de fechar o capital de sua subsidiária no Chile (link)
- Bancos & Instituições Financeiras | Data Expert: Dados mensais de crédito (Jan/2023) (link)
- Méliuz (CASH3) | Primeiro Round: A saga da operação entre Méliuz e BV (link)
- Santander (SANB11): Renúncia do Diretor Financeiro (CFO) e Diretor de Relações com Investidores (DRI)(link)
- B3 (B3SA3): Apesar das maiores despesas, rentabilidade permaneceu sólida | Revisão 4T22 (link)
- Banrisul (BRSR6): Números tímidos, mas guidance 2023 agressivo | Revisão 4T22 (link)
- Destaques Operacionais da B3 – Janeiro 2023 (link)
- Nubank (NUBR33): Atividade dos clientes impulsionando os resultados | Revisão 4T22 (link)
- Banco do Brasil (BBAS3): Resultados sólidos indicando um 2023 forte | Revisão 4T22 (link)
- BTG Pactual (BPAC11): Resultados Mistos | Revisão 4T22 (link)
- BR Partners (BRBI11): Um final positivo para um ano desafiador | Revisão 4T22 (link)
- Bradesco (BBDC4): Resultados manchados em tinta vermelha | Revisão 4T22 (link)
- Santander (SANB11): Feedback do Café da Manhã com CEO e CFO (link)
- Itaú Unibanco (ITUB4): Tudo tem um lado positivo. Resultados sólidos apesar das provisões mais altas | Revisão 4T22 (link)
- Santander (SANB11): Resultado fraco impactado por maior provisionamento | Revisão 4T22 (link)
Quarta-feira, 13/11
Indústria Bancária
- BTG: Receita recorde impulsiona resultado e retorno deve seguir em alta em 2025, diz Sallouti. Há diversificação de receitas entre as áreas de negócio, afirmou; CFO disse estar otimista que M&As continuarão contribuindo com resultados.
- Caixa lucra R$ 3,3 bilhões, mas imobiliário gera preocupação. Montante representa uma alta de 0,7% sobre o mesmo período de 2023.
- Bancos de investimento locais elevam participação no mercado com recorde na renda fixa. O Bank of America caiu para o terceiro lugar neste ano, do segundo em 2023, no ranking de receita da Dealogic até 31 de outubro, e cedeu terreno para os pesos pesados locais Itaú e BTG.
- Setor bancário passa por grande transformação tecnológica e riscos não estão totalmente mapeados, diz Febraban. Presidente da entidade, Isaac Sidney, menciona alguns desses riscos, como os que vêm da prestação de serviços por terceiros relevantes, os que têm origem no crescimento e na negociação de criptoativos.
- Bancos são ‘porto seguro’, mas não estão baratos na bolsa, diz gestor. Dúvida é como os principais competidores vão enfrentar avanço de novatas de tecnologia financeira que avançam em certos segmentos.
- SoftBank Group volta a ter lucro no 2º trimestre fiscal com ganhos em tecnologia. O resultado do ano passado foi prejudicado por perdas relacionadas à recuperação judicial da empresa de compartilhamento de escritórios WeWork nos Estados Unidos.
- Itaú divulgará no curto prazo soluções inovadoras com IA, diz CEO. Segundo Maluhy, essa tecnologia é um "divisor de águas": "Estamos diante de uma nova era".
- Modelo de BaaS tem aspectos positivos,mas também tem pontos de preocupação, diz diretor do BC. Durante evento, Otávio Damaso afirmou ainda que afirmou que o nível de endividamento das famílias está “acima do padrão histórico”.
- BaaS tem potencial para ‘florescer como segmento saudável’, mas é necessário ter clareza nas regras, diz Gomes, do BC. O diretor de regulação afirmou que em muitos casos as empresas que eram tomadoras de BaaS ofereciam contas e os clientes não sabiam onde o dinheiro estava de verdade.
Indústria de Seguros
- Lucro do IRB cresce 143%, para R$ 115,9 milhões, no 3º tri. Resultado de subscrição somou R$ 188 milhões, ante R$ 10,8 milhões no terceiro trimestre de 2023.
Indústria de Pagamentos
- Lucro da Stone cresce 35% no 3º trimestre. A receita total da companhia ficou em R$ 3,357 bilhões, crescimento de 7%, ante mesmo período de 2023.
- Foco no Pix é garantir que instituições tenham recursos para investir em prevenção a fraudes, diz diretor do BC. Segundo Renato Gomes, "é por isso que estamos migrando para os critérios um pouco mais exigentes para participação no Pix".
Demais Notícias do Setor Financeiro
- Emissões no mercado de capitais dão sinais de desaceleração em novembro. Depois de sucessivos recordes, volume já agendado para este mês sinaliza queda em relação ao projetado no início de setembro.
- Estrangeiros retiram R$ 942,7 milhões da Bolsa em 8 de novembro. Déficit anual dessa categoria de investidor vai a R$ 31 bilhões.
Terça-feira, 12/11
Comunicados e Fatos Relevantes
Indústria Bancária
- Bancos projetam 2025 mais fraco para o crédito imobiliário. Alta da Selic e restrições no ‘funding’ devem impor freio ao setor no ano que vem; instituições pedem mudanças em regras.
- Nubank chega a 100 milhões de clientes e vê espaço para avançar ainda mais, diz CEO. Executiva chefe no Brasil, Lívia Chanes afirma que o negócio ‘continua sendo de crescimento’.
- BTG Pactual acelera crescimento e tem receita e lucro recordes no trimestre. O ROAE alcançou 23,5% no trimestre, um dos maiores dos últimos anos. Banco tem captação líquida de R$ 78 milhões, puxada pelas áreas de wealth management e asset management.
- Com segmento de veículos acelerado, BV tem lucro e retornos recordes. Carteira de crédito atingiu R$ 90,393 bilhões, com expansão de 2,6% no trimestre e 6,0% na comparação com um ano atrás.
- Wealth em transformação: da comissão ao ‘fee-based’. Apesar da baixa adoção de modelo no Brasil, observamos mudanças, com regulação já se ajustando e número de novos consultores entrando nesse segmento em crescimento.
Indústria de Seguros
- Previdência privada aberta tem aumento de 64,6% na captação líquida no ano até setembro. Segundo a Fenaprevi, em setembro de 2024, 11,2 milhões de pessoas possuíam planos de previdência privada aberta, o que corresponde a 7% da população com 18 anos ou mais no Brasil.
- Na mira da revisão de gastos, BPC já teve idade mínima de 70 anos. Integrantes do governo sugeriram nova elevação; especialistas criticam propostas em discussão.
Indústria de Pagamentos
- BC amplia exigências para instituições participarem do Pix. Apenas instituições autorizadas a funcionar pela autoridade monetária poderão solicitar adesão ao Pix a partir de 1º de janeiro de 2025; as não autorizadas terão prazo para aderir.
- Pix deve crescer quase 60% em volume financeiro em 2024 com novas funcionalidades, projeta Febraban. A estimativa é que a ferramenta de pagamento instantâneo expanda também o número de transações, alcançando 63,7 bilhões de operações, um aumento de 52,4%.
- PicPay usa IA no WhatsApp para fazer Pix com base em texto, foto e até áudio. Com 57 milhões de contas, o banco diz que, diferentemente dos assistentes tradicionais ‘bots’ do mercado, sua tecnologia foi treinada internamente e utiliza a o serviço do Microsoft Azure OpenAI Service.
- Pix automático vai permitir gerenciamento de débitos diretamente pelo celular, diz BC. Segundo o diretor Renato Gomes, no débito automático as empresas precisam fazer convênio com as instituições financeiras e, com o Pix Automático, não será necessário convênio..
- Mudanças anunciadas hoje (11) já estavam previstas na elaboração do Pix, diz diretor do BC. “O foco agora é precisamente esse tema da segurança", observa diretor de organização do sistema financeiro e resolução do Banco Central.
Demais Notícias do Setor Financeiro
- Conhecida pela conta em dólar, Nomad lança cartão para ser usado no Brasil. Com uma campanha agressiva de cashback em dólar e outros benefícios, o cartão alimentará o ecossistema de viagens, com pontos que podem ser trocados por milhas de Azul, Smile e até Livelo.
- Febraban e Serasa firmam parceria para divulgação dos mutirões de renegociação de dívidas. Até 29 de novembro, consumidores com pendências junto às instituições financeiras, como cartão de crédito, financiamentos, cheque especial e outros débitos bancários, podem quitar suas dívidas com até 99% de desconto no Feirão Serasa Limpa Nome.
- Fintech argentina Ualá levanta US$ 300 milhões e já vale US$ 2,75 bi. A fintech argentina Ualá, fundada por Barbieri em 2017, acaba de levantar US$ 300 milhões a um valuation de US$ 2,75 bilhões .
- Estrangeiros aportam R$ 119 milhões na Bolsa em 7 de novembro. No ano, essa categoria de investidor registra saldo negativo de R$ 30 bilhões.
Segunda-feira, 11/11
Indústria Bancária
- Clientes dizem que falha no Nubank permitiu saques de R$ 1.000 mesmo sem ter limite. Em nota, o banco informou que "uma oscilação ocorrida durante a madrugada afetou temporariamente a disponibilidade de saques"
- Caixa reforça consignado e mira no INSS. Com 84% originado nas agências, banco investe no app e vai ampliar rede de correspondentes.
- Os 100 maiores bancos do Brasil . 78 bancos tiveram aumento em seus ativos, com 41 instituições subindo na lista.
- Poupança registra saída líquida de R$ 6,255 bilhões em outubro. No mês passado, os brasileiros depositaram R$ 356,056 bilhões e sacaram R$ 362,312 bilhões da poupança.
- GT do spread bancário se reúne de novo na segunda-feira. Ministério da Fazenda apresentará sua agenda de propostas já elaboradas sobre o tema.
- Julius Baer reavalia operação no Brasil e não descarta venda. O grupo suíço Julius Baer, por meio da sua divisão dedicada à Península Ibérica e Américas, contratou um assessor financeiro para avaliar possibilidades de expansão no Brasil ou outras oportunidades de negócios
Indústria de Seguros
- Impactos do marco legal de seguros ainda não são claros, diz presidente da Caixa Seguridade. "Temos mais dúvidas do que certezas”, diz Felipe Montenegro Mattos
- Seguros de danos alcançam marca de R$ 100 bilhões em receitas até setembro, diz Susep. Volume é 7,1% maior que o registrado no mesmo período de 2023; entre os destaques de crescimento estão os seguros de fiança locatícia.
Indústria de Pagamentos
- BC informa vazamento de dados vinculados a chaves Pix da Caixa. O vazamento de dados pessoais ocorreu em razão de "falhas pontuais em sistemas dessa instituição", segundo o Banco Central.
Demais Notícias do Setor Financeiro
- BC abre caminho para bancos e corretoras entrarem em ‘cripto’. Startups de menor porte poderão ter dificuldades para regularizarem sua situação e cumprirem as exigências.
- Estrangeiros retiram R$ 219 milhões da Bolsa em 6 de novembro. Déficit anual dessa categoria de investidor está em R$ 30,3 bilhões.
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