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Empresas Liquidity – Julho 2020

Veja aqui nossas recomendações para empresas que busquem liquidez em investimentos neste mês.

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O portfólio representa a combinação sugerida por nossos especialistas visando a busca por maiores retornos dado um determinado risco e volatilidade, somada à nossa perspectiva atual do cenário macroeconômico.

Portfólio Liquidity

Esse portfólio foi criado com o objetivo de atender empresas que tenham perfil conservador em seus investimentos, com um foco grande em liquidez.

Dessa forma, ele foi construído com fundos e ativos, diversificados e líquidos, sendo passível de ser completamente liquidado em um mês, prazo um pouco longo quando comparada a carteira Cash e também com um pouco mais de crédito que a mesma.

O cenário parece trazer mais oportunidades com o encerramento gradual das quarentenas, em especial na Europa, e os dados econômicos mais fortes ao redor do mundo.

Os fundos de crédito continuam seu movimento de recuperação pelo fechamento de prêmios de crédito.

O movimento de fechamento de spreads de crédito se concentrou no território corporativo de forma que, mesmo assim, surgiram boas oportunidades no mercado secundário de créditos bancários, melhorando o carrego da carteira.

Diante da escassez de oportunidades com liquidez imediata, aumentamos a exposição à títulos público para manter a carteira de crédito diversificada, enquanto aguardamos o surgimento de novos ativos.

Não fizemos mudanças significativas na carteira esse mês.

Liquidity Alocação
Liquidez Diária 25.00%
Trend Pós-Fixado FIC RF Simples 10.00%
XP Referenciado FI RF RF Di CP 10.00%
CDB CNH Capital 103% CDI LD 5.00%
Liquidez D+1 10.00%
ARX Denali FIC RF CP 10.00%
Liquidez D+12 10.00%
Selection FIC RF CP LP 10.00%
Liquidez D+15 5.00%
XP Top Fi RF CP LP 5.00%
Liquidez D+45 7.00%
JGP Corporate Feeder III FIC RF CP LP 3.50%
Augme 45 FIC RF CP 3.50%
Outros Prazos* 43.00%
LFT Selic + 0,015% Mar/21 15.00%
LF Paraná 157% CDI Mai/24 7.00%
LF Daycoval 145% CDI Mar/20 7.00%
LF Bradesco 115% CDI Jun/22 7.00%
LF RCI 118% CDI Out/20 7.00%

*Papéis com altíssima liquidez considerando a possibilidade de vender o ativo no mercado secundário.

As taxas de renda fixa indicadas correspondem às taxa de negociação de cada ativo no último dia útil do mês anterior. Para maiores informações sobre as taxas dos ativos de renda fixa acessar: https://experiencia.xpi.com.br/renda-fixa/#/home.

Performance Junho

Em maio a performance da carteira Liquidity foi 0,39%, frente a 0,19% do CDI.

Liquidity Alocação Mês Ano 12 Meses
Pós Fixado 100.00%
XP Referenciado FI RF RF Di CP 10.00% 0.36% 0.63% 3.18%
Trend Pós-Fixado FIC RF Simples 10.00% 0.19% 1.59% 4.31%
Selection FIC RF CP LP 10.00% 0.71% -1.77% 0.69%
ARX Denali FIC RF CP 10.00% 0.71% -0.80% 1.95%
XP Top FI RF CP LP 5.00% 0.79% -2.05% 0.72%
JGP Corporate Feeder III FIC RF CP LP 3.50% 0.82% -2.85% -0.66%
Augme 45 FIC RF CP 3.50% 0.51% -0.16% 2.71%
LFT Selic + 0,015% Mar/21 10.00% 0.21%
LF Bradesco 115%CDI Mai/28 7.50% 0.24%
LF RCI 137% CDI Set/28 7.50% 0.29%
LF Votorantim 112% CDI Out/28 7.50% 0.02%
LF Parana 142% CDI Mai/28 5.50% 0.30%
CDB CNH Capital 102% CDI LD 5.00% 0.22%
CDB Haitong 100% CDI LD 5.00% 0.21%
Resultado 100.00% 0.39%

Rentabilidade passada não é garantia de futuro.

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