IBOVESPA -0,08% | 127.327 Pontos
CÂMBIO 0,62% | 4,96/USD
O que pode impactar o mercado hoje
O Ibovespa encerrou o pregão de ontem em virtual estabilidade (ligeira variação negativa de 0,08%), atingindo 127.327 pontos, após recuar quase 1% na mínima do dia. Enquanto isso, o dólar comercial fechou em alta de 0,28% a R$ 4,941 na compra e a R$ 4,942 na venda. As taxas futuras de juros encerraram a sessão de ontem em queda, observada com maior intensidade nos vencimentos curtos, beneficiados pela divulgação do IGP-M de junho e definição do valor da bandeira vermelha 2 pela Aneel abaixo das estimativas do mercado. Enquanto isso, dados fiscais e a emissão externa pelo Tesouro Nacional trouxeram alívio aos aplicadores na ponta longa da curva. DI jan/22 fechou em 5,60%; DI jan/24 foi para 7,58%; DI jan/26 encerrou em 8,19%; e DI jan/28 fechou em 8,55%.
Nesta manhã, os principais mercados globais amanhecem negativos (EUA -0,1% e Europa -0,8%). Ações europeias apresentam queda na medida em que preocupações com a nova variante do COVID-19 superam a confiança na reabertura econômica. O índice futuro americano está levemente negativo, após seu 33º fechamento recorde em 2021. O petróleo permanece em níveis elevados (US$ 74/barril) enquanto investidores aguardam reunião da OPEP nesta quinta-feira, que decidirá sobre o aumento da oferta da commodity.
Nos EUA, com o futuro do pacote de infraestrutura em cheque, a Casa Branca procura consolidar apoio entre democratas por um segundo pacote com medidas sociais. No entanto, as demandas da ala mais à esquerda do partido, que hoje defende um pacote de USD 6 trilhões, e as dos moderados, que demandam responsabilidade fiscal e menores aumentos tributários, não serão fáceis de conciliar.
Em paralelo, Joe Biden estaria estudando uma ordem executiva que instrui agências do Estado a fiscalizar setores dominados por grandes empresas. A ordem pode gerar tensões com grupos de republicanos e pressão sob o governo por grandes empresas.
Os indicadores de confiança na economia continuam melhorando nos Estados Unidos e na Europa. A disseminação da variação do delta do coronavírus, entretanto, representa um desafio para a recuperação econômica global. E na China, os números do Índice de Gerentes de Compra (PMI) de junho indicam que o país continua desacelerando gradualmente.
No Brasil, a Aneel aprovou reajuste de 52% no valor da bandeira tarifária para julho por conta da crise hídrica, e prepara novo aumento para os próximos meses. Elevamos nossa projeção para o IPCA de 6,2% para 6,4% (link). Além disso, segundo o noticiário local, o governo federal discute utilizar R$ 20 bilhões de arrecadação adicional de impostos oriunda da proposta de reforma tributária para financiar o novo (e maior) Bolsa-Família. Na agenda econômica de hoje, destaque para a publicação dos dados do mercado de trabalho referentes ao trimestre móvel até abril (PNAD/IBGE). Projetamos taxa de desemprego de 14,7% no período.
Do lado político, o governo segue às voltas com as suspeitas sobre as negociações para compra de vacinas contra o coronavírus. Duas reportagens de terça-feira adicionam novos componentes à crise, ligando as suspeitas ao líder do governo, deputado Ricardo Barros, que refuta as acusações. O governo trabalha para evitar que o ambiente de mais turbulência contamine as discussões de temas econômicos no Congresso.
E o ministro Paulo Guedes abriu ontem a possibilidade de que a redução de 5 pontos percentuais no imposto de renda da pessoa jurídica seja efetivada em um único ano, e não mais em dois anos como previsto na proposta original do governo. A fala se soma a outras manifestações no Congresso por suavização do texto enviado pelo Planalto e corrobora linha de que os deputados e senadores promoverão ajustes na reforma tributária até sua aprovação.
Do lado das empresas, iniciamos a cobertura de G2D (G2DI33) com recomendação de Compra e preço-alvo de R$7,0/ação. Considerando o acesso ainda limitado ao mercado de Venture Capital (VC), acreditamos que a G2D seja um ótimo veículo para pessoas físicas ganharem exposição a empresas em estágio inicial e pré-IPO com liquidez. Nossa visão positiva é baseada no portfólio de alto crescimento da G2D, embora compensado pelos riscos do mercado de Venture Capital (VC) e da empresa, que acreditamos que deve levar seu desconto ao Valor Líquido dos Ativos (NAV) para 0%, vs. desconto atual de 4,0%.
Além disso, publicamos um relatório com a análise ESG da G2D (link). Destacamos de forma positiva que o compromisso da empresa com essa agenda ocorre de forma praticamente intrínseca ao negócio, principalmente no que se refere aos pilares S e E, respectivamente, dada a participação de ~15% da G2D na empresa The Craftory – um Venture Capital focado no investimento em empresas disruptivas do setor de consumo (CPG) e ESG, que possuem uma grande causa e impacto socioambiental positivo, com sede em Londres e São Francisco. Por fim, no pilar G, vemos o conselho e a gestão da G2D como o principal ativo da empresa no longo prazo, enquanto vemos espaço para melhorias na diversidade de gênero na liderança, além de avanço na independência do conselho (29%), e esperamos ver mais avanços em ambos os tópicos adiante.
Tópicos do dia
Acesse aqui o relatório internacional
Economia
- A confiança na economia continua melhorando nos Estados Unidos e na Europa. A disseminação da variação do delta do coronavírus, entretanto, representa um desafio para a recuperação econômica global. Os números do Índice de Gerentes de Compra (PMI) de junho indicam que a China continua desacelerando gradualmente. No Brasil, elevamos nossa projeção para o IPCA de 6,2% para 6,4%, devido aos preços mais altos da energia elétrica. Segundo a Folha de São Paulo, o governo discute usar as receitas fiscais adicionais provenientes da proposta de reforma tributária para financiar um novo programa Bolsa Família.
Política
- Clima político segue contaminado pelas suspeitas sobre negociações para compra de vacina
- Política internacional: Casa Branca procura consolidar apoio entre democratas por pacote de medidas sociais.
- Guedes sinaliza possibilidade de reduzir de uma vez os 5 p.p. no imposto de renda da pessoa jurídica
Empresas
- Estimando os impactos da reforma tributária nas empresas
- Enjoei (ENJU3): Tornando o usado algo novo
- Magalu (MGLU3): Abertura de pelo menos 50 lojas no Rio de Janeiro nas próximas semana
- Setor Elétrico: ANEEL define aumento da bandeira vermelha 2; Neutro
- Klabin (KLBN11): Anúncio de 23 projetos de expansão para acelerar crescimento
- G2D (G2DI33): Democratizando o acesso ao mercado de Venture Capital; Iniciando com Compra
- Blau (BLAU3): Juros sobre Capital Próprio
- Concessões Rodoviárias no Brasil: Dados de Tráfego Sugerem Recuperação Contínua em Junho
- Ânima (ANIM3) : Pequeno desinvestimento para ajudar a estratégia de desalavancagem
- CCR (CCRO3): A César o que é de César; CCR Assina Aditivo para Reequilíbrio Financeiro e Elimina Disputa Judicial Pendente
- BB Seguridade (BBSE3) : CEO renuncia ao cargo
- Notícias Diárias do Setor Financeiro
- Entrega XP: Notícias diárias do setor de varejo nacional e internacional
ESG
- Radar ESG | G2D (G2DI33): Abraçando os pilares S e E através do portfólio de investimentos de impacto
- Café com ESG: Conteúdos diários que transformam | 30/06
Veja todos os detalhes
Economia
A confiança na economia continua melhorando nos Estados Unidos e na Europa. A disseminação da variação do delta do coronavírus, entretanto, representa um desafio para a recuperação econômica global. Os números do Índice de Gerentes de Compra (PMI) de junho indicam que a China continua desacelerando gradualmente. No Brasil, elevamos nossa projeção para o IPCA de 6,2% para 6,4%, devido aos preços mais altos da energia elétrica. Segundo a Folha de São Paulo, o governo discute usar as receitas fiscais adicionais provenientes da proposta de reforma tributária para financiar um novo programa Bolsa Família.
- A confiança na economia continua aumentando nos países desenvolvidos. Na Zona do Euro, o índice de confiança econômica de junho ficou em 117,9, acelerando de 114,5 em maio. É o nível mais alto desde seu pico em maio de 2000 (118,2). Nos EUA, o indicador de confiança do consumidor do Conference Board acelerou de 120 para 127 em junho, bem acima das expectativas (119);
- De acordo com notícias da Bloomberg, os mercados de ações globais estão negativos hoje, pois aumentam os riscos de que a variação altamente infecciosa do delta Coronavirus afetará a economia global;
- O PMI de manufatura oficial da China caiu ligeiramente em junho, de 51 em junho para 50,9. A queda do PMI de serviços foi mais intensa, de 55,2 para 53,5, embora o nível permaneça forte (leituras acima de 50 indicam expansão). Os números estão em linha com nossa tese de que o crescimento continua robusto, mas em uma trajetória clara de acomodação. Mantemos nossas projeções de crescimento do PIB para 2021 e 2022, em 9% e 6%, respectivamente;
- No Brasil a Aneel aprovou reajuste de 52% no valor da bandeira tarifária para julho por conta da crise hídrica e prepara novo aumento para os próximos meses. Elevamos nossa projeção para o IPCA de 6,2% para 6,4%(veja aqui);
- De acordo com o jornal Folha de São Paulo, governo discute usar R $ 20 bilhões de arrecadação adicional de impostos vinda da proposta de reforma tributária para financiar o novo (e maior) Bolsa Família;
- Os dados do mercado de trabalho de abril serão publicados esta manhã (PNAD). Projetamos taxa de desemprego em 14,6%.
Política
Clima político segue contaminado pelas suspeitas sobre negociações para compra de vacina
- O governo segue às voltas com as suspeitas sobre as negociações para compra de vacinas contra o coronavírus. Duas reportagens de terça-feira adicionam novos componentes à crise, ligando as suspeitas ao líder do governo, deputado Ricardo Barros, que refuta as acusações. O governo trabalha para evitar que o ambiente de mais turbulência contamine as discussões de temas econômicos no Congresso.
Política internacional: Casa Branca procura consolidar apoio entre democratas por pacote de medidas sociais.
- Com o futuro do pacote de infraestrutura em cheque, a Casa Branca procura consolidar apoio entre democratas por um segundo pacote com medidas sociais. No entanto, as demandas da ala mais à esquerda do partido, que hoje defende um pacote de USD 6 trilhões, e as dos moderados, que demandam responsabilidade fiscal e menores aumentos tributários, não serão fácil de conciliar;
- Em paralelo, Joe Biden estaria estudando uma ordem executiva que instrui agências do Estado a fiscalizar setores dominados por grandes empresas. A ordem pode gerar tensões com grupos de republicanos e pressão sob o governo por grandes empresas;
- Na Alemanha, a candidata a chanceler do partido, Annalena Baerbock, enfrenta acusações de plágio. O mais recente obstáculo para a líder que já enfrenta críticas por não declarar pagamento de EUR 25 mil e erros no currículo complicam o panorama para o partido, que registra queda nas pesas após chegar a liderar a disputa por um breve período. Hoje, os Verdes se encontram em segunda colocação com 20%, atrás do CDU/CSU, partido de Angela Merkel, que registra 30%. O cenário esperado de melhoria continua da pandemia até a eleição em setembro pode favorecer ainda mais o CDU/CSU;
- No entanto, vale ressaltar que o apoio registrado pelo partido Verde ainda significa um crescimento relevante para o partido e implica que será difícil formar uma coalizão parlamentar sem seu apoio – ou seja, o partido caminha para ter uma presença maior na política nacional Alemã.
Guedes sinaliza possibilidade de reduzir de uma vez os 5 p.p. no imposto de renda da pessoa jurídica
- O ministro Paulo Guedes abriu ontem a possibilidade de que a redução de 5 pontos percentuais no imposto de renda da pessoa jurídica seja efetivada em um único ano, e não mais em dois anos como previsto na proposta original do governo. A fala se soma a outras manifestações no Congresso por suavização do texto enviado pelo Planalto e corrobora linha de que os deputados e senadores promoverão ajustes na reforma tributária até sua aprovação.
Empresas
Estimando os impactos da reforma tributária nas empresas
- Nessa semana, o foco dos investidores tem sido a segunda fase da reforma tributária, entregue pelo governo ao Congresso na última sexta-feira;
- A proposta trouxe mudanças no imposto de renda em três frentes: Pessoa Jurídica (PJ), Pessoa Física (PF) e investimentos. A reforma traz a ampliação da faixa de isenção do imposto de renda para Pessoas Físicas e redução na alíquota para Pessoas Jurídicas. Para custear essas alterações, o governo promove uma série de alterações em outras tributações;
- Como o nosso time de Política já enfatizou, há um longo processo de trâmite no Congresso ainda para acontecer, e podemos esperar modificações à medida que o projeto é debatido;
- Nesse relatório, avaliamos o impacto das três principais medidas que afetam a Bolsa: 1) o fim do Juros sobre Capital Próprio (JCP), 2) a redução do imposto de renda para PJs, e 3) tributação nos dividendos. Consideramos as empresas sob a nossa cobertura e que seriam impactadas de forma relevante por mudanças nessas regras de tributação. Clique aqui para acessar o relatório completo.
Enjoei (ENJU3): Tornando o usado algo novo
- Nós trazemos os principais destaques da live que fizemos com a co-fundadora da enjoei, Ana Luiza McLaren (assista aqui);
- Seguimos com uma visão positiva por conta (i) da baixa penetração digital do segmento de moda; (ii) do alto engajamento dos consumidores devido à experiência divertida e única da plataforma e do seu vasto sortimento, (iii) sólida base ESG; e (iv) por vermos a companhia como uma combinação de um case de tech e retomada;
- Mantemos nossa recomendação de Compra e preço alvo de R$15,0 por ação. Clique aqui para o relatório completo.
Magalu (MGLU3): Abertura de pelo menos 50 lojas no Rio de Janeiro nas próximas semanas
- De acordo com o Brazil Journal (link), a Magazine Luiza irá abrir pelo menos 50 lojas no Estado do RJ nas próximas semanas, um mercado responsável por 15% do varejo nacional. O movimento será feito em três ondas, com a primeira no dia 5/julho quando serão abertas 23 novas lojas. Hoje, a companhia possui apenas quiosques dentro de lojas Marisa e lojas virtuais (sem estoque) e, portanto, marca a entrada efetiva da Magalu no Estado;
- A campanha de marketing irá incluir 44 mil guarda-sóis adesivados assim como todos quiosques da orla, colar a marca no BRT com wifi gratuito nos próximos 6 meses e um laser a partir do Cristo para as 23 lojas em sua noite de inauguração;
- Vemos o movimento como positivo para Magalu, pois agrega capilaridade à companhia em um estado com forte concentração de renda. Acreditamos que o papel deva reagir positivamente à notícia, enquanto outros players podem sofrer devido ao aumento de concorrência em um estado com forte participação no varejo.
Setor Elétrico: ANEEL define aumento da bandeira vermelha 2; Neutro
- Ontem (29), a ANEEL realizou uma reunião de diretoria extraordinária para discutir o aumento da tarifa para a Bandeira Vermelha 2. A agência decidiu por um aumento provisório da tarifa para R$9,49/100KWh (aumento de 52%) para julho e agosto, enquanto uma consulta pública é realizada nos próximos 30 dias. Somente após a consulta uma tarifa será decidida para o resto do ano;
- Embora seja relevante para a inflação, não acreditamos que isso afete diretamente as empresas de energia. O aumento tarifário pode incentivar alguma redução no consumo de energia, mas isso tem impacto limitado sobre as empresas de distribuição;
- Por outro lado, o fato dessa medida ser necessária sinaliza uma hidrologia desafiadora à frente, o que pode impactar algumas empresas de geração como CESP, Engie e AES, como já mencionamos neste relatório.
Klabin (KLBN11): Anúncio de 23 projetos de expansão para acelerar crescimento
- Em Comunicado ao Mercado divulgado ontem (29), a Klabin anunciou a aprovação de 23 projetos de expansão, totalizando R$ 342 milhões. Segundo a companhia, grande parte dos investimentos (R$ 251 milhões) será destinado ao aumento de capacidade de conversão de papéis em embalagens;
- Entre os principais projetos anunciados pela Klabin, estão duas novas impressoras que serão instaladas nas unidades de Betim (MG) e Goiana (PE) e uma nova linha de sacos para miscelânea na unidade de Lages (SC). Os demais projetos estão distribuídos em todos os segmentos de atuação da Klabin e focados substancialmente na otimização de custos;
- Vemos o anúncio como positivo, uma vez que contribuem para o ciclo de crescimento e aceleração da desalavancagem da Klabin. Mantemos nossa recomendação de Compra, com preço-alvo de R$ 32 por ação.
G2D (G2DI33): Democratizando o acesso ao mercado de Venture Capital; Iniciando com Compra
- Iniciamos a cobertura de G2DI com recomendação de Compra e preço-alvo de R$7,0/ação, implicando em potencial de 7,2%. Considerando o acesso ainda limitado ao mercado de Venture Capital (VC), acreditamos que a G2D seja um ótimo veículo para pessoas físicas ganharem exposição a empresas em estágio inicial e pré-IPO com liquidez;
- Nossa visão positiva é baseada no portfólio de alto crescimento da G2D, embora compensado pelos riscos do mercado de Venture Capital (VC) e da empresa, que acreditamos que deve levar seu desconto ao Valor Líquido dos Ativos (NAV) para 0%, vs. desconto atual de 4,0%;
- Clique aqui para acessar o relatório completo.
Blau (BLAU3): Juros sobre Capital Próprio
- Hoje (30), a Blau anunciou a distribuição de juros sobre capital próprio de R$3,5M (R$0,02/ação), a ser pago no dia 15 de julho de 2021;
- As ações serão negociadas excluindo a distribuição a partir de 6 de julho;
- Nós continuamos otimistas em relação à tese conforme a companhia: (i) deve se aproveitar do bônus demográfico brasileiro; (ii) deve aumentar sua capacidade de produção; e (iii) apresenta um forte cronograma de lançamentos de novos medicamentos. Nós reiteramos a nossa recomendação de Compra e preço-alvo de R$64/ação.
Concessões Rodoviárias no Brasil: Dados de Tráfego Sugerem Recuperação Contínua em Junho
- Os dados mais recentes da ABCR (Associação Brasileira de Concessionárias de Rodovias) mostraram que o tráfego nas concessões rodoviárias no Brasil foi de -2,1% em Maio de 2021 contra Maio de 2019 (nível pré-pandêmico) – link para o relatório completo
- CCR e Ecorodovias, que têm superado o tráfego geral (+4,5% em Maio contra Maio de 2019), publicaram dados continuamente positivos para a maior parte de Junho (+3,0% em média contra Junho de 2019).
- Vemos esses resultados como encorajadores para a recuperação contínua do setor, à medida que o Brasil reforça sua resiliência relativa em relação a outras regiões (tráfego das concessões rodoviárias europeias -9% em Junho contra Junho de 2019).
- Reiteramos nossa recomendação de Compra na CCR e nossa recomendação Neutra na Ecorodovias.
Ânima (ANIM3) : Pequeno desinvestimento para ajudar a estratégia de desalavancagem
- A Ânima anunciou a venda de suas escolas de ensino fundamental e médio para a Bahema Educação por R$36M, incluindo um earnout de R$6M;
- O pagamento será feito em duas parcelas: i) R$18M no fechamento da transação; ii) R$12M até maio de 2022; enquanto os earnouts serão pagos em 2022, 2023 e 2024, de acordo com o resultado operacional das escolas;
- O acordo inclui o compromisso da Bahema de sublocação de espaços em outras instituições Ânima, o que é positivo por garantir a utilização mais eficiente dos ativos da Ânima em horário ocioso;
- Embora seja uma transação pequena, vemos como positiva, dado que ajuda a empresa em duas frentes após a aquisição da Laureate: i) foco no seu negócio principal (graduação e pós-graduação); e ii) desalavancagem;
- Reiteramos nossa recomendação de Compra para ANIM3 e o preço alvo de R$15/ação.
CCR (CCRO3): A César o que é de César; CCR Assina Aditivo para Reequilíbrio Financeiro e Elimina Disputa Judicial Pendente
- Conforme amplamente discutido em nosso relatório de início de cobertura de Infraestrutura Brasil, a CCR anunciou um acordo preliminar com o governo do estado de São Paulo para resolver (link para o relatório completo):
- (i) reequilíbrios econômico-financeiros pendentes; e
- (ii) disputa judicial de longa data em torno dos aditivos de 2006;
- Estimamos R$8,5 bilhões de VPL (Valor Presente Líquido) para a CCR (R$4,20/ação, um pouco abaixo do nosso caso-base anterior de R$4,60/ação – ver Figura 2)
- Apesar do leve downside de ~3% para nosso preço-alvo, vemos o anúncio como uma grande notícia positiva (o principal catalizador que esperávamos para a convergência das ações para seu valor justo).
- Reiteramos nossa visão positiva para a CCR.
BB Seguridade (BBSE3) : CEO renuncia ao cargo
- BB Seguridade anunciou ontem que o Hamilton Ferreira renunciou da posição de presidente da empresa. O atual Diretor Comercial e de Marketing da Brasilprev, Ullisses Christian Silva Assis, foi indicado para o cargo com um mandato até 2023;
- Ulisses Assis é um diretor da Brasilprev, mas essa é sua primeira posição na diretoria do BBSeguridade, diferentemente de Hamilton Ferreira que já era mais experiente e conhecido do mercado;
- No entanto vemos a troca como esperada, dado que o Fausto Ribeiro, CEO do BB, alterou C level do BB e agora está fazendo o mesmo nas subsidiarias, incluindo Cielo e BB Seg. Com isso em mente, vemos o impacto como negativo porém limitado e mantemos a nossa recomendação de compra com um TP de R$35.
Notícias Diárias do Setor Financeiro
- Acesse este relatório com notícias do setor financeiro que complementam nossos comentários publicados no Morning Call, mas que não consideramos relevantes o suficiente para serem analisadas. Aqui você encontra o título com o link para a fonte original da notícia, além de uma breve descrição do conteúdo;
- Clique aqui para acessar o relatório.
Entrega XP: Notícias diárias do setor de varejo nacional e internacional
- Nesta publicação diária, trazemos as principais notícias do setor de varejo (e-commerce, supermercados, lojas de roupa, farmácias, etc.) nacional e internacional, complementando nossa visão sobre as tendências e acontecimentos mais importantes do dia. Além disso, o relatório contém um resumo dos múltiplos e recomendações para as empresas de nossa cobertura;
- Clique aqui para acessar o relatório.
ESG
Radar ESG | G2D (G2DI33): Abraçando os pilares S e E através do portfólio de investimentos de impacto
- Dado o IPO recente da empresa, era de se esperar que a G2D carecesse de uma divulgação detalhada de dados referente à agenda ESG. Ainda assim, destacamos de forma positiva que o compromisso da empresa com essa agenda ocorre de forma praticamente intrínseca ao negócio, principalmente no que se refere aos pilares S e E, respectivamente, dada a participação de ~15% da G2D na empresa The Craftory – um Venture Capital focado no investimento em empresas disruptivas do setor de consumo (CPG) e ESG, que possuem uma grande causa e impacto socioambiental positivo, com sede em Londres e São Francisco;
- Por fim, no pilar G, vemos o conselho e a gestão da G2D como o principal ativo da empresa no longo prazo, enquanto vemos espaço para melhorias na diversidade de gênero na liderança, além de avanço na independência do conselho (29%), e esperamos ver mais avanços em ambos os tópicos adiante;
- Ao longo deste relatório, destacamos os tópicos ESG que vemos como os mais importantes para o G2D e analisamos como essa empresa se posiciona quando o tema é ESG;
- Clique aqui para ler o relatório completo.
Café com ESG: Conteúdos diários que transformam | 30/06
- Neste relatório diário publicado todas as manhãs pelo time ESG do Research da XP, buscamos trazer as últimas notícias para que você comece o dia bem informado e fique por dentro do que o Brasil e o mundo falam sobre um tema que tem ficado cada vez mais relevante: ESG – do termo em inglês Environmental, Social and Governance ou, em português, ASG – Ambiental, Social e Governança;
- Quais tópicos abordamos ao longo do conteúdo? (i) Notícias no Brasil e no mundo acerca do tema ESG; (ii) Performance dos principais índices ESG em diferentes países; (iii) Comparativo da performance histórica do Ibovespa vs. ISE (Índice de Sustentabilidade Empresarial, da B3); e (iv) Lista com os últimos relatórios publicados pelo Research ESG da XP;
- Por que essas informações são importantes? Porque elas indicam os temas dentro da agenda ESG que estão sendo cada vez mais monitoradas por parte dos investidores e das empresas, e podem impactar os preços das ações de diferentes companhias. Clique aqui para acessar o relatório e começar o dia bem informado com as principais notícias ao redor do Brasil e do mundo quando o tema é ESG.
Se você ainda não tem conta na XP Investimentos, abra a sua!