Ata do Fed e PEC da Transição são destaques

O que pode impactar o mercado hoje

Destaque do dia

Os indicadores econômicos divulgados nesta quarta-feira mostram que a desaceleração econômica continua na Europa e no Reino Unido, embora em um ritmo mais moderado. O PMI composto da zona do euro marcou 47,8 em novembro ante 47,3 em outubro, uma leitura acima do esperado pelos analistas, mas dentro do território contracionista. No Reino Unido, o PMI também veio acima do esperado, mas continuou mostrando uma economia em ritmo de recessão. Na agenda do dia, o destaque internacional é a divulgação da Ata da última reunião do Fomc. No Brasil, as atenções continuam voltadas para a discussão da PEC da transição. Há expectativa de que a versão formal da proposta possa ser apresentada hoje, mas em um formato diferente daquele que foi mostrado na semana passada, com uma elevação de despesas menor, um prazo menor para o waiver e um compromisso com a apresentação de uma nova âncora fiscal no próximo ano.

Brasil

O Ibovespa fechou em queda de 0,7% nesta terça-feira (22), aos 109.036 pontos, contrariando o movimento de alta dos índices nos EUA.

As taxas futuras de juros fecharam em alta, contrariando o movimento do pregão anterior. O movimento reflete a persistência da indefinição relacionada ao tamanho da PEC da Transição, aos rumos das contas públicas do país e aos nomes que devem compor a equipe econômica do novo governo. As questões políticas domésticas seguem como o principal gatilho para a movimentação dos preços dos ativos locais. DI jan/23 fechou em 13,686%; DI jan/24 foi para 14,355%; DI jan/25 encerrou em 13,665%; DI jan/27 fechou em 13,425%; e DI jan/29 foi para 13,39%.

Mundo

Bolsas internacionais amanhecem levemente positivas (EUA +0,1% e Europa +0,3%) enquanto investidores aguardam a divulgação da ata do Federal Reserve. O mercado ficará de olho se há um consenso entre os membros para reduzir o ritmo das próximas altas na taxa básica de juros americana. Na Europa, a prévia do PMI composto da Zona do Euro surpreendeu positivamente ao registrar 47,8 pontos vs. 47,0 pontos das estimativas da Reuters. Na China, o índice de Hang Seng (+0,6%) encerra em alta, após bons resultados das empresas de tecnologia (Kuaishou +5,7% e Baidu +3,4%). Ainda assim, o tom segue de cautela em relação aos ativos chineses com o rápido avanço dos casos da Covid-19 no país e o anúncio de novas restrições.

Discussão da PEC de Transição

No Brasil, crescem as expectativas sobre a discussão de uma versão formal da proposta de emenda constitucional de transição. Na semana passada, o governo eleito apresentou um anteprojeto que previa um aumento permanente de cerca de R$ 200 bilhões nas despesas acima da regra do teto de gastos em 2023, sem qualquer financiamento ou âncora fiscal. Após críticas de economistas e políticos, a expectativa é que o aumento das despesas seja reduzido e fique limitado a quatro anos ou menos e seja acompanhado de um compromisso formal de apresentação de uma nova regra fiscal.

Índice de Gerentes de Compras da Zona do Euro

O declínio na atividade empresarial na zona do euro moderou inesperadamente em novembro, mas permaneceu dentro do território contracionista, de acordo com um indicador importante das condições para os setores de manufatura e serviços do bloco monetário na quarta-feira. O índice de gerentes de compras composto da zona do euro da S&P Global subiu ligeiramente para 47,8, ante 47,3 em outubro. Os economistas previram que o número cairia marginalmente para 47,0. É o nível mais alto em dois meses, mas o quinto mês consecutivo em que a leitura ficou abaixo da marca de 50, que separa crescimento de contração. A atividade na indústria de serviços do bloco caiu novamente, com o índice principal igualando a baixa de 20 meses de outubro de 48,6. A atividade manufatureira, particularmente afetada pelo aumento dos preços da energia e pela interrupção das cadeias de suprimentos, também diminuiu, mas em um ritmo mais lento. O índice principal subiu de 46,4 para 47,3. As novas encomendas voltaram a cair fortemente e, embora tenha havido uma queda acentuada nas pressões de preços, elas permaneceram altas. O índice de preços de produção caiu para 63,7 de 66,1, sua leitura mais baixa desde março de 2021.

Índice de Gerentes de Compras do Reino Unido

A atividade econômica britânica caiu perto de seu ritmo mais baixo em quase dois anos em novembro, somando-se aos sinais de recessão à medida que os pedidos diminuíram e o crescimento do emprego desacelerou, mostrou uma pesquisa na quarta-feira. A S&P informou que seu índice composto de gerentes de compras subiu para 48,3 em novembro, ante 48,2 em outubro, em tendência de queda desde março. Os PMIs para manufatura e serviços permaneceram inalterados em 46,2 e 48,8, respectivamente. Normalmente, uma leitura do índice abaixo de 50 significa que a atividade está caindo. O PMI industrial da S&P no Reino Unido está agora abaixo desse nível há quatro meses. A S&P disse que a estabilização em seus índices se deve mais à melhora das expectativas, principalmente em relação à estabilidade política, do que ao desempenho atual nos negócios. Estes continuaram a deteriorar-se, embora a um ritmo mais moderado do que nos últimos meses.

Agenda do dia

O destaque da agenda internacional desta quarta-feira é a divulgação da ata da última reunião de política monetária do Fomc. Analistas esperam que ela dê sinais de moderação no ritmo de alta dos juros nas próximas reuniões, em linha com o discurso das autoridades do Fed. Além disso, teremos a divulgação da leitura preliminar do índice de gerente de compras (PMI) nos Estados Unidos.

Veja todos os detalhes

Economia

Ata do Fomc e PMI dos EUA são os destaques internacionais de hoje. No Brasil, atenções voltadas para a apresentação da versão final da PEC de transição

• O declínio na atividade empresarial na zona do euro moderou inesperadamente em novembro, mas permaneceu dentro do território contracionista, de acordo com um indicador importante das condições para os setores de manufatura e serviços do bloco monetário na quarta-feira. O índice de gerentes de compras composto da zona do euro da S&P Global subiu ligeiramente para 47,8, ante 47,3 em outubro. Os economistas previram que o número cairia marginalmente para 47,0. É o nível mais alto em dois meses, mas o quinto mês consecutivo em que a leitura ficou abaixo da marca de 50, que separa crescimento de contração. A atividade na indústria de serviços do bloco caiu novamente, com o índice principal igualando a baixa de 20 meses de outubro de 48,6. A atividade manufatureira, particularmente afetada pelo aumento dos preços da energia e pela interrupção das cadeias de suprimentos, também diminuiu, mas em um ritmo mais lento. O índice principal subiu de 46,4 para 47,3. As novas encomendas voltaram a cair fortemente e, embora tenha havido uma queda acentuada nas pressões de preços, elas permaneceram altas. O índice de preços de produção caiu para 63,7 de 66,1, sua leitura mais baixa desde março de 2021;
• A atividade econômica britânica caiu perto de seu ritmo mais baixo em quase dois anos em novembro, somando-se aos sinais de recessão à medida que os pedidos diminuíram e o crescimento do emprego desacelerou, mostrou uma pesquisa na quarta-feira. A S&P informou que seu índice composto de gerentes de compras subiu para 48,3 em novembro, ante 48,2 em outubro, em tendência de queda desde março. Os PMIs para manufatura e serviços permaneceram inalterados em 46,2 e 48,8, respectivamente. Normalmente, uma leitura do índice abaixo de 50 significa que a atividade está caindo. O PMI industrial da S&P no Reino Unido está agora abaixo desse nível há quatro meses. A S&P disse que a estabilização em seus índices se deve mais à melhora das expectativas, principalmente em relação à estabilidade política, do que ao desempenho atual nos negócios. Estes continuaram a deteriorar-se, embora a um ritmo mais moderado do que nos últimos meses;
• O destaque da agenda internacional desta quarta-feira é a divulgação da ata da última reunião de política monetária do Fomc. Analistas esperam que ela dê sinais de moderação no ritmo de alta dos juros nas próximas reuniões, em linha com o discurso das autoridades do Fed. Além disso, teremos a divulgação da leitura preliminar do índice de gerente de compras (PMI) nos Estados Unidos;
• No Brasil, crescem as expectativas sobre a discussão de uma versão formal da proposta de emenda constitucional de transição. Na semana passada, o governo eleito apresentou um anteprojeto que previa um aumento permanente de cerca de R$ 200 bilhões nas despesas acima da regra do teto de gastos em 2023, sem qualquer financiamento ou âncora fiscal. Após críticas de economistas e políticos, a expectativa é que o aumento das despesas seja reduzido e fique limitado a quatro anos ou menos e seja acompanhado de um compromisso formal de apresentação de uma nova regra fiscal.

Empresas

Taesa (TAEE11): Principais destaques das reuniões com executivos e investidores

• No dia 18 de novembro, realizamos um non-deal roadshow com os Srs. André Moreira, Cristiano Grangeiro e Danilo Kauss, CEO, Gerente de RI e Analista de RI da Taesa, respectivamente;
• Entre os assuntos discutidos, destacamos: (i) a estratégia da empresa, com foco em oportunidades de crescimento, melhorias de eficiência e agenda relacionada a ESG; (ii) os desafios dos próximos leilões de transmissão em termos de competitividade e questões relacionadas à cadeia de suprimentos; e (iii) a discussão regulatória em torno da renovação das concessões de transmissão;
• Mantemos nossa recomendação Neutra na TAESA, com preço-alvo de R$ 37/unit;
• Clique aqui para acessar o relatório completo.

G2D (G2DI33): G2D avalia Potencial Oferta Restrita de Ações

• Ontem (22), a G2D divulgou fato relevante de que está avaliando a possibilidade de realização de oferta pública subsequente de distribuição primária com esforços restritos de certificados de depósito de ações (BDRs);
• No entanto, a empresa ainda não tomou a decisão final, que está sujeita a diversas condições, incluindo obtenção das aprovações societárias aplicáveis, existência de condições políticas e macroeconômicas favoráveis ​​no mercado de capitais brasileiro e internacional, interesse dos investidores. Por fim, mantemos nossa recomendação de Compra e preço alvo de R$7,3/ação para G2DI33;
• Clique aqui para acessar o relatório completo.

Principais notícias dos setores

Nestas publicações diárias, trazemos as principais notícias nacionais e internacionais dos setores: Financeiro, Varejo (e-commerce, supermercados, lojas de roupa, farmácias, etc.), Agro, Alimentos e Bebidas e Energia (óleo & gás e elétricas).

• Notícias Diárias do Setor Financeiro
  • Estrangeiro eleva posição em dólar ao maior nível em 3 anos diante de temores fiscais (Valor);
  • PagSeguro tem lucro líquido ajustado de R$ 411 milhões no 3º tri, queda anual de 2% (Valor);
  • Crédito imobiliário tem queda de 14,2% (Estadão);
  • Clique aqui para acessar o relatório completo.

• Radar Tech XP: Notícias diárias do setor de Telecom e Tecnologia
  • Claro avança para 6 milhões de HPs na fibra (Teletime);
  • Qualidade do 5G fora das capitais preocupa a Tim (Telesíntese);
  • Celular fez 68% das transações financeiras de 2021, diz BC (Telesíntese);
  • Clique aqui para acessar o relatório.

• Entrega XP: Notícias diárias do setor de varejo
  • Grupo Americanas abre mais de 5 mil vagas temporárias para Black Friday e Natal  (BHAZ);
  • Faturamento do e-commerce cresce 94% às vésperas da Black Friday (OGlobo);
  • Black Friday: Buscas por TVs disparam com a proximidade da estreia do Brasil na Copa do Mundo (Ecommerce Brasil);
  • Oxxo abandona slogan ‘aberto 24 horas’ e adota ‘ó-quis-sô, tá sempre próximo’ (Folha);
  • Clique aqui para acessar o relatório.

• Agro, Alimentos & Bebidas: confira as principais notícias
  • Alimentos e Bebidas
    • Bread and Noodle Supplies Face New Threat From Australian Floods – Bloomberg
    • Pink Farms atrai a SLC para multiplicar produção – Pipeline
  • Agro
    • Brasil pode exportar até 50 mi t de milho em 2023 com grande safra e China, diz ANEC – Notícias Agrícolas
    • Paraná adia discussão de projeto que pode taxar o agro no Estado – Valor
  • Clique aqui para acessar o relatório completo.

• Radar Energia XP: Notícias diárias do setor de energia
  • Equipe de transição de Lula estuda criar Secretaria de Energias Renováveis (Valor Econômico);
  • Copel: Projeto de desestatização já foi encaminhado à Assembleia Legislativa do PR (Canal Energia);
  • Cotado para chefiar a Petrobras defende que governo é quem deve dar diretriz de preços dos combustíveis (Valor Econômico);
  • Clique aqui para acessar o relatório.

Mercados

Radar Global: : Análises das principais empresas e tendências sob o nosso Radar | HP é mais recente empresa a anunciar novo ciclo de demissões

• HP é mais recente empresa a anunciar novo ciclo de demissões;
• Atraso do Iphone 14 Pro na temporada de final de ano pode atrapalhar resultado da Apple;
• Ações do mercado chinês caem com aumento de casos de COVID-19;
• Acesse aqui o relatório internacional.

Renda fixa

De Olho na Renda Fixa: principais notícias de crédito privado, mercados e renda fixa

• Mercados
  • JGP lança quatro índices de crédito privado em dezembro (Valor Econômico);
  • Atividade melhor que esperada sustenta resultados no 3º trimestre (Valor Econômico);
  • Rússia ameaça cortar fluxo restante de gás à Europa (Valor Econômico).
• Noticiário Corporativo
  • Credit Suisse alerta sobre prejuízo bilionário no 4º trimestre (Valor Econômico);
  • Petrobras mira dobrar produção de diesel S-10 com investimento de R$ 260 milhões na Revap (Valor Econômico).
• Clique aqui para acessar o relatório completo.

Criptoativos

Principais notícias

• Hoje em Criptos | Magic Eden anuncia suporte na Polygon
  • SBF e executivos da FTX gastaram milhões em propriedades nas Bahamas (Cointegraph);
  • Vitalik Buterin lança guia sobre corretoras após o colapso da FTX (Investing);
  • Uniswap diz que vai coletar dados públicos dos usuários (InfoMoney);
  • Magic Eden anuncia suporte na Polygon (TheBlock);
  • Clique aqui para acessar o relatório.

Alocação & Fundos

Principais notícias

• Fundos Imobiliários (FIIs): confira as principais notícias
  • Mercado Imobiliário em Evolução (Expert XP);
  • Fundo imobiliário com rendimento de 17% é negociado com 37% de desconto; veja qual (Suno);
  • Você pode receber ‘aluguel’ de grandes empresas como Google e Shopee investindo menos de R$ 100; saiba como (MoneyTimes);
  • Clique aqui para acessar o relatório completo.

ESG

COP27 chega ao fim; 5 principais destaques da conferência

• A COP27, cúpula do clima da ONU, foi oficialmente finalizada no domingo (20/nov), dois dias depois do previsto, marcando o fim de duas longas semanas de negociações entre quase 200 países sobre como enfrentar o desafio comum do aquecimento global;
• De forma geral, a COP27 fechou com o histórico acordo sobre “perdas e danos”, mas o resultado em outros temas-chave refletiu pouco progresso, como a ausência da referência à eliminação de combustível fóssil, bem como pontos importantes ainda não definidos em relação ao mercado de carbono;
• Com os olhos do mundo voltados para os resultados da conferência, aproveitamos para trazer mais detalhes sobre os 5 principais destaques do evento;
• Clique aqui para assistir o vídeo e ver o conteúdo completo.

Se você ainda não tem conta na XP Investimentos, abra a sua!

Clique aqui