Solis Capital Antares Advisory CP FIC FIM LP

Solis Capital Antares Advisory CP FIC FIM LP

Investidor qualificado Apenas investidor qualificado
13 Risco Médio

A nova pontuação de risco leva em consideração critérios de risco, mercado e liquidez. Para saber mais, clique aqui.

Risco (0-100)

Compartilhar:

  • Compartilhar no Facebook
  • Compartilhar no Twitter
  • Compartilhar no Whatsapp
  • Compartilhar no LinkedIn
  • Compartilhar via E-mail

Taxa de Administração (ao ano)

0,40 %

Cotização de Resgate

D+59 (Dias Corridos)

Aplicação Mínima

R$ 500

Público Alvo

Investidor Qualificado

Rentabilidade no Mês

1,00%

Rentabilidade no Ano

2,19%

Rentabilidade em 12M

14,85%

Rentabilidade em 36M

43,51 %

Estratégia

Informação fornecida pela gestora
Lançado em 2019, é um fundo de renda fixa com estratégia Crédito High Yield, ou seja, investe primordialmente em ativos de crédito privado de empresas com médio a alto risco de inadimplência. A tomada das decisões de investimento para o fundo é feita de forma colegiada, com uma abordagem de investimentos que combina análises bottom-up e top-down. Com foco em ativos locais, o fundo investe principalmente nos mercados de Juros Brasil, Crédito High Grade, Crédito High Yield e Crédito Soberano. O fundo possui objetivo de retorno de CDI+3% a CDI+4,5% ao ano no longo prazo com uma volatilidade esperada entre 0,01 e 0,15% ao ano. O fundo possui nível de caixa médio entre 15 e 25%, e geralmente aplica seus recursos em algo entre 35 e 60 emissores. O tamanho das posições do fundo usualmente fica entre 1 e 10%.O fundo possui de 80 a 100% de exposição a crédito estruturado , e não possui exposição a bonds.

Comentário Mensal da Gestão

Informação fornecida pela gestora
O ano terminou de forma bastante positiva para o Solis Antares. Após o acordo com a DM Card que endereçou a questão da saúde financeira da Credz, seus ativos foram reprecificados permitindo ao Antares recuperar uma parte importante do "penalty" sofrido em outubro. Em um ano onde parcela relevante dos fundos de renda fixa entregou retornos inferiores ao CDI, o Antares conseguiu rentabilizar em quase 115% do CDI o capital de seus cotistas. Em dezembro, implementamos um volume bastante consistente de aquisições, alocando R$ 147, 6 milhões em cotas de 15 FIDCs com um retorno médio de CDI+4,77%. Entre as compras do mês e o fato do Antares Advisory ter ficado fechado para captação, houve um ganho interessante de eficiência com a redução do caixa. A melhor expressão desse ganho está no carrego da carteira do fundo, que fechou dezembro em CDI+3,69%, contra CDI+3,25% no final de novembro. Se olharmos apenas para o retorno médio dos FIDCs que compõem o portfólio, o carrego ficou em CDI+4,40%. Com o pipeline que estamos construindo, enxergamos que a eficiência de caixa tende a se manter, beneficiando o retorno do Antares no primeiro trimestre de 2024. Totalmente alinhado com sua estratégia, focada em uma carteira diversificada de FIDCs, o Solis Antares encerrou 2023 com 108 ativos, sendo que a sua maior concentração é inferior a 5% e a partir da terceira posição o percentual investido é inferior a 2,6% do patrimônio. Na divisão por classe de cotas, temos 78% alocado em cotas seniores e 22% alocado em cotas mezaninos, reforçando o viés conservador da carteira. Em termos de lastro, os fundos de duplicatas, com seus títulos super pulverizados e de prazo curto, ocupam 49% da alocação em FIDCs. Em segundo lugar vem os fundos de consignado com 17% dos FIDCs investidos. A subordinação consistente, também um ponto relevante da estratégia, seguiu presente, fechando o ano em 31%, consolidando o caráter defensivo do Antares.

Principais Gestores

Informação fornecida pela gestora

Ricardo Binelli

Economista e MBA pela FEA-USP, CGA Anbima, com 30 anos de experiência no mercado financeiro. Foi fundador do Grupo Petra e trabalha com FIDCs há 15 anos....

Leia a Bio completa  

A gestora

Informação fornecida pela gestora

Fundada em 2015, sua sede fica em São Paulo, tem como principal área de atuação a gestão, estruturação e investimento em fundos de Crédito Estruturado - FIDCs, nossos principais executivos são; Ricardo Binelli (gestor), Carlos Eduardo Camargo (distribuição e relacionamento), Rafael Burquim (gestor) e Delano Macedo (diretor de crédito).

VER PÁGINA DA GESTORA

Análise Research

Análise

Conheça a visão do nosso time de experts sobre este fundo

Ler análise

Rentabilidade

Solis Capital Antares Advisory CP FIC FIM LP

Rentabilidade Histórica

Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 1,18% 1,00% - - - - - - - - - -
CDI 0,97% 0,80% - - - - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 1,31% 0,99% 1,27% 0,99% 1,33% 1,25% 1,24% 1,33% 1,14% 0,73% 1,13% 1,33%
CDI 1,12% 0,92% 1,17% 0,92% 1,12% 1,07% 1,07% 1,13% 0,97% 1,00% 0,92% 0,90%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,98% 0,95% 1,12% 1,01% 1,24% 1,20% 1,20% 1,36% 1,23% 1,19% 1,21% 1,33%
CDI 0,73% 0,75% 0,92% 0,83% 1,03% 1,01% 1,03% 1,17% 1,07% 1,02% 1,02% 1,12%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,28% 0,25% 0,37% 0,37% 0,44% 0,51% 0,56% 0,65% 0,64% 0,71% 0,81% 1,02%
CDI 0,15% 0,13% 0,20% 0,21% 0,27% 0,30% 0,36% 0,42% 0,44% 0,48% 0,59% 0,76%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,49% 0,38% 0,46% 0,32% 0,32% 0,30% 0,33% 0,28% 0,23% 0,28% 0,27% 0,32%
CDI 0,38% 0,28% 0,34% 0,28% 0,24% 0,22% 0,19% 0,16% 0,16% 0,16% 0,15% 0,16%
XPInc CTA

Abra sua conta na XP Investimentos

Patrimônio Líquido

Atual R$ 2.2 mi

Volatilidade

Atual 0,60%

Cotistas

Atual 12.2 mil

Drawdown

Atual -0,05%

Risco e Retorno

No Ano 12 Meses 24 Meses 36 Meses Desde o Início
Rentabilidade 2,19% 14,85% 32,52 % 43,51 % 51,56%
Volatilidade 0,05% 0,60% 0,43% 0,41% 0,41%
Índice de Sharpe 49,19 3,03 4,63 6,09 6,19

Consistência

Meses Positivos Meses Negativos Maior Retorno Mensal Menor Retorno Mensal Meses Acima CDI Meses Abaixo CDI Meses Acima IBOV Meses Abaixo IBOV
52 - 1,35% 0,22% 51 1 26 26

Indicadores Técnicos

Correlação em 12 meses (IMA-B) Correlação em 12 meses (IHFA) Correlação em 12 meses (Ibovespa) Perda Máxima (Desde início)
0,36 0,37 0,11 -0,40

Documentos

Características

Conheça as principais características operacionais do fundo

Básicas

CNPJ

34.583.819/0001-40

Aplicação Mínima

R$ 500

Taxa de Administração (ao ano)

0,40 %

Taxa de Performance

20,00 %

Cotização de Resgate

D+59 (Dias Corridos)

Liquidação de Resgate

D+1 (Dias Úteis)

Público Alvo

Investidor Qualificado

Benchmark

CDI

Classificação XP

Crédito High Yield
Prestadores de Serviços

Gestor

Solis Investimentos

Administrador

BTG Pactual DTVM

Custodiante

BTG Pactual

Auditor

PWC
Mais Informações

Risco

13

Data de Início

04/10/2019

Benchmark

CDI

Classificação CVM

Renda Fixa Pós-Fixado

Rating Morningstar

★★★

Movimentação Mínima

R$ 100

Saldo mínimo de permanência

R$ 100

Cotização de Aplicação

D+0 (Dias Úteis)

Taxa Máxima de Administração (ao ano)

0,40 %

Objetivo

O FUNDO tem por objetivo proporcionar aos seus cotistas rentabilidade superior à variação verificada pelo CDI – longo prazo, calculado e divulgado pela CETIP S.A. – Mercados Organizados , tendo como benchmark 110% do CDI. (“CETIP”)

Política de Gestão

"O Solis Capital Antares Advisory é um fundo de crédito, com Foco em Fundos de Investimento em Direitos Creditórios - FIDCs. O objetivo é manter uma carteira diverisificada de FIDCs que apresentem qualidade de crédito e de estrutura a fim de proporcionar um portfólio protegido pela subordinação, com retorno robusto e baixíssima volatilidade."

Tributação

Longo Prazo - Alíquota regressiva de IR de 22,5% a 15,0% incidida sobre o lucro obtido no momento do resgate.
XPInc CTA

Abra a sua conta na XP Investimentos!

XPInc CTA

Receba conteúdos da Expert pelo Telegram!

Disclaimer:

Este conteúdo tem propósito exclusivamente informativo e se baseia em dados estatísticos, metodologias probabilísticas, fatos concretos do mercado financeiro e em resultados financeiros apurados. Em nenhum momento, o conteúdo desta mensagem representa opiniões pessoais ou recomendações de investimento financeiro de qualquer natureza. Não se configuram, portanto, como ideias, opiniões, pensamentos ou qualquer forma de posicionamento por parte da XP Investimentos CCTVM S/A. É terminantemente proibida a utilização, acesso, cópia ou divulgação não autorizada das informações presentes neste conteúdo. O investimento em ações é um investimento de risco. Na realização de operações com derivativos existe a possibilidade de perdas superiores aos valores investidos, podendo resultar em significativas perdas patrimoniais. Para avaliação da performance de um fundo de investimentos é recomendável a análise de, no mínimo, 12 (doze) meses. Leia o prospecto e o regulamento antes de investir. Todas as informações sobre os produtos, bem como o regulamento e o prospecto e regulamento aqui listados, podem ser obtidas com seu agente de investimentos, em nosso site na internet ou no site do referido gestor. Fundos de investimento não contam com garantia do administrador, do gestor, de qualquer mecanismo de seguro ou fundo garantidor – FGC. A taxa de administração máxima compreende a taxa de administração mínima e o percentual máximo que a política do FUNDO admite despender em razão das taxas de administração dos fundos de investimento investidos. Os fundos de ações e multimercados com renda variável /sem renda variável podem estar expostos a significativa concentração em ativos de poucos emissores, com os riscos daí decorrentes. Os fundos de crédito privado estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Os fundos de cotas aplicam em fundos de investimento que utilizam estratégias com derivativos como parte integrante de sua política de investimento. Tais estratégias, da forma como são adotadas, podem resultar em perdas patrimoniais para seus cotistas. Os fundos de renda fixa estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Para informações e dúvidas, favor contatar seu agente de investimentos. Rentabilidade passada não representa garantia de rentabilidade futura. As rentabilidades divulgadas não são líquidas de impostos e taxas de saída e performance. As informações publicadas não levam em consideração os objetivos de investimento, situação financeira ou necessidades específicas de qualquer investidor. Os investidores devem obter orientação financeira independente, com base em suas características pessoais, antes de tomar uma decisão de investimento. Caso os ativos, operações, fundos e/ou instrumentos financeiros sejam expressos em uma moeda que não a do investidor, qualquer alteração na taxa de câmbio pode impactar adversamente o preço, valor ou rentabilidade. A XP Investimentos não se responsabiliza por decisões de investimentos que venham a ser tomadas com base nas informações divulgadas e se exime de qualquer responsabilidade por quaisquer prejuízos, diretos ou indiretos, que venham a decorrer da utilização dessa plataforma. Os desempenhos anteriores não são necessariamente indicativos de resultados futuros. Investimentos nos mercados financeiros e de capitais estão sujeitos a riscos de perda superior ao valor total do capital investido.

A XP Investimentos CCTVM S/A, inscrita sob o CNPJ: 02.332.886/0001-04, é uma instituição financeira autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.Toda comunicação através de rede mundial de computadores está sujeita a interrupções ou atrasos, podendo impedir ou prejudicar o envio de ordens ou a recepção de informações atualizadas. A XP Investimentos exime-se de responsabilidade por danos sofridos por seus clientes, por força de falha de serviços disponibilizados por terceiros. A XP Investimentos CCTVM S/A é instituição autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.


Este site usa cookies e dados pessoais de acordo com a nossa Política de Cookies (gerencie suas preferências de cookies) e a nossa Política de Privacidade.