Iridium Apollo FIC FIRF CP LP

Iridium Apollo FIC FIRF CP LP

Investidor em geral Investidores em Geral
10 Risco Médio

A nova pontuação de risco leva em consideração critérios de risco, mercado e liquidez. Para saber mais, clique aqui.

Risco (0-100)

Compartilhar:

  • Compartilhar no Facebook
  • Compartilhar no Twitter
  • Compartilhar no Whatsapp
  • Compartilhar no LinkedIn
  • Compartilhar via E-mail

Taxa de Administração (ao ano)

0,40 %

Cotização de Resgate

D+0 (Dias Úteis)

Aplicação Mínima

R$ 1 mil

Público Alvo

Investidor em Geral

Rentabilidade no Mês

0,53%

Rentabilidade no Ano

4,57%

Rentabilidade em 12M

13,61%

Rentabilidade em 36M

40,69 %

Estratégia

Informação fornecida pela gestora
Fundo de renda fixa com foco em ativos de crédito privado de altíssima qualidade e com liquidez em D+0/D+1. Indicado para recursos de curto (caixa) e médio prazo. Objetivo de retorno de 105% do CDI, com volatilidade inferior a 0,5% a.a. Geração de alpha através de alocação com abordagem disciplinada de pesquisa fundamentalista em títulos de crédito privado emitido por empresas e instituições financeiras, pós fixados (diretamente ou sinteticamente) e com qualidade de crédito high grade. O fundo possui restrição de alocação em ativos emitidos por empresas de capital fechado e também a ativos e/ou emissores cuja pior nota de risco de crédito, por pelo menos uma agência de rating internacional, seja inferior a “A-” em escala nacional. Para mitigar o risco de liquidez, o fundo possui um mínimo de alocação de 30% em caixa (títulos públicos). Além disso, o fundo opera distorções entre a percepção de valor por parte da gestão e o preço do ativo e participa ativamente dos mercados primários e secundários para adquirir títulos com boa qualidade de crédito e taxas atrativas.

Comentário Mensal da Gestão

Informação fornecida pela gestora
No mês de dezembro, o fundo obteve um retorno de +0,98% (108,99% do CDI), ficando acima do seu objetivo de desempenho. No ano, o fundo apresentou uma rentabilidade de +12,57% (96,35% do CDI), ficando abaixo do seu objetivo de desempenho. O fundo obteve um bom desempenho, mesmo após sofrer um impacto negativo, fruto do provisionamento adicional na debênture da Unigel. Quanto a essa debênture, ela foi reprecificada a 25% do valor de face, o que gerou um impacto de -0,08% (cerca de 8,7% do CDI do mês). Olhando para o retrospecto dos últimos 12 meses, 2023 foi um ano bastante difícil para o mercado de crédito. Os problemas começaram com o evento da fraude contábil envolvendo a Americanas e depois foi seguido de outros eventos, como Light e Unigel, que também impactaram o fundo. Apesar disso, o Apollo encerrou o ano com uma rentabilidade levemente abaixo do benchmark, o que considerando a magnitude do impacto desses eventos, mostra que o fundo apresentou uma boa resiliência, mesmo em um ano tão adverso. Segue a atribuição de performance: Títulos Públicos: +0,29%; Debêntures: +0,40%; FIDCs: +0,08%; Títulos Bancários: +0,24%; Outros Ativos: 0,00%; Hedge: 0,00%; e Custos: -0,03%. Em 2023, o Apollo iniciou o ano com um nível de liquidez muito elevado (60,88% do PL), o que fez com que a gestão conseguisse realizar algumas compras oportunistas no auge da crise de crédito. Olhando para o futuro, a gestão acredita que os ativos com risco Americanas, Light e Unigel estão com um nível de provisionamento bastante conservador, o que diminui a propensão de perdas adicionais. Adicionalmente, a gestão espera que os próximos 12 meses sejam melhores que os últimos, considerando um mix de recuperação desses ativos, bem como o fechamento das taxas dos spreads de crédito de outros investimentos, que as taxas atuais não condizem com os seus respectivos fundamentos. Carrego líquido atual do fundo: CDI + 1,07%a.a. (109,32% do CDI). Duration da carteira de crédito: 1,92 anos.

Principais Gestores

Informação fornecida pela gestora

Yannick Bergamo

Foi gestor de fundos de crédito da FAR - Fator Administração de Recursos. Começou a carreira na área de pesquisa e desenvolvimento da Chaordic Systems, emp...

Leia a Bio completa  
Rafael Yunes Selegatto

Foi gestor de fundos imobiliários da FAR - Fator Administração de Recursos. Começou a carreira na área de consultoria estratégica da Accenture e, posterio...

Leia a Bio completa  

A gestora

Informação fornecida pela gestora

Fundada em 2017, a Iridium nasceu a partir do desejo de 5 profissionais, Antonio Conceição, Diego Nader, Rafael Morais, Rafael Selegatto e Yannick Bergamo, que atuavam em conjunto e com larga experiência em gestão, de criar uma gestora independente, com foco em performance e alinhamento de interesses com seus stakeholders. A escolha do nome foi motivada por acreditar que os princípios devem ser iguais as características do metal Iridium: resistente a corrosão e deformação, mesmo em altas temperaturas. A Iridium possui mais de 15 colaboradores, sendo todos sócios, e mais de R$ 5 bilhões de ativos sob gestão. Apesar da Iridium ser conhecida pelos mandatos de fundos imobiliários (IRDM11 e IRIM11) e crédito (Apollo, Apollo Prev, Pioneer e Titan), ela também tem expertise na gestão de fundos de renda variável (Rhino).

VER PÁGINA DA GESTORA

Análise Research

Análise

Conheça a visão do nosso time de experts sobre este fundo

Ler análise

Rentabilidade

Iridium Apollo FIC FIRF CP LP

Rentabilidade Histórica

Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 1,10% 0,81% 1,02% 1,03% 0,53% - - - - - - -
CDI 0,97% 0,80% 0,83% 0,89% 0,60% - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,54% 0,49% 0,86% 0,84% 1,19% 1,04% 1,43% 1,67% 0,99% 0,83% 1,05% 0,98%
CDI 1,12% 0,92% 1,17% 0,92% 1,12% 1,07% 1,07% 1,13% 0,97% 1,00% 0,92% 0,90%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,85% 0,96% 1,10% 0,84% 1,13% 1,14% 1,12% 1,30% 1,19% 1,17% 1,05% 1,17%
CDI 0,73% 0,75% 0,92% 0,83% 1,03% 1,01% 1,03% 1,17% 1,07% 1,02% 1,02% 1,12%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,28% 0,26% 0,14% 0,44% 0,37% 0,59% 0,54% 0,72% 0,83% 0,72% 0,69% 0,86%
CDI 0,15% 0,13% 0,20% 0,21% 0,27% 0,30% 0,36% 0,42% 0,44% 0,48% 0,59% 0,76%
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,46% 0,27% -2,54% -2,23% 0,37% 0,66% 0,87% 0,45% 0,04% 0,20% 0,35% 0,55%
CDI 0,38% 0,28% 0,34% 0,28% 0,24% 0,22% 0,19% 0,16% 0,16% 0,16% 0,15% 0,16%
XPInc CTA

Abra sua conta na XP Investimentos

Patrimônio Líquido

Atual R$ 1.8 mi

Volatilidade

Atual 0,43%

Cotistas

Atual 25.6 mil

Drawdown

Atual -0,09%

Risco e Retorno

No Ano 12 Meses 24 Meses 36 Meses Desde o Início
Rentabilidade 4,57% 13,61% 28,00 % 40,69 % 62,69%
Volatilidade 0,28% 0,43% 0,43% 0,42% 0,96%
Índice de Sharpe 4,45 3,27 0,87 2,30 0,13

Consistência

Meses Positivos Meses Negativos Maior Retorno Mensal Menor Retorno Mensal Meses Acima CDI Meses Abaixo CDI Meses Acima IBOV Meses Abaixo IBOV
76 2 1,67% -2,54% 63 15 37 41

Indicadores Técnicos

Correlação em 12 meses (IMA-B) Correlação em 12 meses (IHFA) Correlação em 12 meses (Ibovespa) Perda Máxima (Desde início)
-0,13 -0,07 -0,14 -5,31

Documentos

Características

Conheça as principais características operacionais do fundo

Básicas

CNPJ

26.978.438/0001-32

Aplicação Mínima

R$ 1 mil

Taxa de Administração (ao ano)

0,40 %

Taxa de Performance

10,00 %

Cotização de Resgate

D+0 (Dias Úteis)

Liquidação de Resgate

D+1 (Dias Úteis)

Público Alvo

Investidor em Geral

Benchmark

CDI

Classificação XP

Crédito Liquidez
Prestadores de Serviços

Gestor

Iridium Investimentos

Administrador

BNY Mellon DTVM

Custodiante

BNY Mellon

Auditor

KPMG
Mais Informações

Risco

10

Data de Início

08/11/2017

Benchmark

CDI

Classificação CVM

Renda Fixa Pós-Fixado

Rating Morningstar

★★

Movimentação Mínima

R$ 100

Saldo mínimo de permanência

R$ 100

Cotização de Aplicação

D+0 (Dias Úteis)

Taxa Máxima de Administração (ao ano)

0,50 %

Objetivo

A política de investimento do FUNDO consiste em acompanhar de forma correlata a variação da taxa de juros no mercado interbancário, utilizando-se de instrumentos no mercado à vista e de derivativos, disponíveis nos mercados financeiro e de capitais, de acordo com as restrições previstas na legislação vigente, com o objetivo de acompanhar o CDI.

Política de Gestão

A política de investimento do FUNDO consiste em acompanhar de forma correlata a variação da taxa de juros no mercado interbancário, utilizando-se de instrumentos no mercado à vista e de derivativos, disponíveis nos mercados financeiro e de capitais, de acordo com as restrições previstas na legislação vigente, com o objetivo de acompanhar o CDI.

Tributação

Longo Prazo - Alíquota regressiva de IR de 22,5% a 15,0% incidida sobre o lucro obtido no momento do resgate.
XPInc CTA

Abra a sua conta na XP Investimentos!

XPInc CTA

Receba conteúdos da Expert pelo Telegram!

Disclaimer:

Este conteúdo tem propósito exclusivamente informativo e se baseia em dados estatísticos, metodologias probabilísticas, fatos concretos do mercado financeiro e em resultados financeiros apurados. Em nenhum momento, o conteúdo desta mensagem representa opiniões pessoais ou recomendações de investimento financeiro de qualquer natureza. Não se configuram, portanto, como ideias, opiniões, pensamentos ou qualquer forma de posicionamento por parte da XP Investimentos CCTVM S/A. É terminantemente proibida a utilização, acesso, cópia ou divulgação não autorizada das informações presentes neste conteúdo. O investimento em ações é um investimento de risco. Na realização de operações com derivativos existe a possibilidade de perdas superiores aos valores investidos, podendo resultar em significativas perdas patrimoniais. Para avaliação da performance de um fundo de investimentos é recomendável a análise de, no mínimo, 12 (doze) meses. Leia o prospecto e o regulamento antes de investir. Todas as informações sobre os produtos, bem como o regulamento e o prospecto e regulamento aqui listados, podem ser obtidas com seu agente de investimentos, em nosso site na internet ou no site do referido gestor. Fundos de investimento não contam com garantia do administrador, do gestor, de qualquer mecanismo de seguro ou fundo garantidor – FGC. A taxa de administração máxima compreende a taxa de administração mínima e o percentual máximo que a política do FUNDO admite despender em razão das taxas de administração dos fundos de investimento investidos. Os fundos de ações e multimercados com renda variável /sem renda variável podem estar expostos a significativa concentração em ativos de poucos emissores, com os riscos daí decorrentes. Os fundos de crédito privado estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Os fundos de cotas aplicam em fundos de investimento que utilizam estratégias com derivativos como parte integrante de sua política de investimento. Tais estratégias, da forma como são adotadas, podem resultar em perdas patrimoniais para seus cotistas. Os fundos de renda fixa estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Para informações e dúvidas, favor contatar seu agente de investimentos. Rentabilidade passada não representa garantia de rentabilidade futura. As rentabilidades divulgadas não são líquidas de impostos e taxas de saída e performance. As informações publicadas não levam em consideração os objetivos de investimento, situação financeira ou necessidades específicas de qualquer investidor. Os investidores devem obter orientação financeira independente, com base em suas características pessoais, antes de tomar uma decisão de investimento. Caso os ativos, operações, fundos e/ou instrumentos financeiros sejam expressos em uma moeda que não a do investidor, qualquer alteração na taxa de câmbio pode impactar adversamente o preço, valor ou rentabilidade. A XP Investimentos não se responsabiliza por decisões de investimentos que venham a ser tomadas com base nas informações divulgadas e se exime de qualquer responsabilidade por quaisquer prejuízos, diretos ou indiretos, que venham a decorrer da utilização dessa plataforma. Os desempenhos anteriores não são necessariamente indicativos de resultados futuros. Investimentos nos mercados financeiros e de capitais estão sujeitos a riscos de perda superior ao valor total do capital investido.

A XP Investimentos CCTVM S/A, inscrita sob o CNPJ: 02.332.886/0001-04, é uma instituição financeira autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.Toda comunicação através de rede mundial de computadores está sujeita a interrupções ou atrasos, podendo impedir ou prejudicar o envio de ordens ou a recepção de informações atualizadas. A XP Investimentos exime-se de responsabilidade por danos sofridos por seus clientes, por força de falha de serviços disponibilizados por terceiros. A XP Investimentos CCTVM S/A é instituição autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.


Este site usa cookies e dados pessoais de acordo com a nossa Política de Cookies (gerencie suas preferências de cookies) e a nossa Política de Privacidade.