Alpha Key Institucional FIC FIA

Alpha Key Institucional FIC FIA

Investidor em geral Investidores em Geral
44 Risco Alto

A nova pontuação de risco leva em consideração critérios de risco, mercado e liquidez. Para saber mais, clique aqui.

Risco (0-100)

Compartilhar:

  • Compartilhar no Facebook
  • Compartilhar no Twitter
  • Compartilhar no Whatsapp
  • Compartilhar no LinkedIn
  • Compartilhar via E-mail

Taxa de Administração (ao ano)

2,00 %

Cotização de Resgate

D+30 (Dias Corridos)

Aplicação Mínima

R$ 1 mil

Público Alvo

Investidor em Geral

Rentabilidade no Mês

-3,34%

Rentabilidade no Ano

-12,98%

Rentabilidade em 12M

-6,33%

Rentabilidade em 36M

-37,18 %

Estratégia

Informação fornecida pela gestora
Esse é um fundo destinado para pessoas físicas e jurídicas (público em geral), mas também adaptado para clientes institucionais (seguradoras e fundos de pensão). Ele é um fundo “long only” composto somente por posições compradas em ações de empresas brasileiras, e que não pode ter posições vendidas ou alavancagem. A seleção de empresas é feita através da análise fundamentalista, objetivando retornos superiores ao do Ibovespa em um horizonte de longo prazo (1, 2 a 3 anos, pelo menos). O gestor não se limita a investir somente nas empresas de maior capitalização, ele também utiliza com frequência, para uma menor parte do portfólio, alocações em empresas de média e baixa capitalização. O portfolio busca uma boa diversificação de papéis e setores, tendo historicamente entre 15 a 25 ações.

Comentário Mensal da Gestão

Informação fornecida pela gestora
O grande direcionador dos mercados em dezembro continuou sendo o FED, que após a reunião do FOMC deu sinalizações mais dovish em relação a política monetária para 2024. O treasury de 10y caiu quase 50 bps, de 4,34% para 3,86% no final do mês. O S&P subiu mais de 4% no mês e acumulou +24% no ano. O Ibovespa fechou o mês em alta de 5,38%, terminando o ano em +22,28% e o Small subiu 7,05% no mês e encerrou 2024 em +17,12%. O Alpha Key Ações subiu 6,71% no mês e fechou 2024 com alta de 25,78%, com 3% de vantagem em relação ao Ibovespa e 9% à frente do Small. Vale lembrar que a PETR4 subiu 93% no ano, sendo responsável por quase 40% da alta do índice, enquanto que a nossa exposição ao setor ao longo do ano se deu praticamente via PRIO3 e, mais recentemente, RECV3. Os nossos retornos foram muito diversificados com 6 setores contribuindo mais do que 3% para o resultado positivo do ano. Os destaques foram: elétricas, incorporadoras, agribusiness, bancos, shoppings e varejo. Já os detratores foram os setores de infraestrutura e alimentos & bebidas. Terminamos o ano com uma carteira ainda pautada pelo equilíbrio entre os grandes blocos estruturais que sempre comentamos: empresas domésticas mais expostas a PIB, juros e inflação (40%), setores mais resilientes (varejo de alimentação e shoppings) 15%, setor elétrico e saneamento 25% e commodities/ex-Brasil 15%. A exposição líquida está em 95% do PL. Continuamos animados com as empresas que estamos investidos, vendo negócios saudáveis, desalavancados e que conseguem capturar vantagens competitivas nos seus respectivos setores. São empresas com boas perspectivas no curto e no longo prazos.

Principais Gestores

Informação fornecida pela gestora

Bruno Rignel

Foi um dos sócios integrantes do time de investimentos da Velt Partners (antiga M Square Brasil) e foi trader de renda variável na corretora Credit Suisse. É...

Leia a Bio completa  
Mauricio Justo, CFA

Gestor de ações desde 2006, tendo atuado na Nexo Capital, Arsenal Investimentos, VR Investimentos e Queluz. De 2003 a 2006, foi analista de ações na ABS Inv...

Leia a Bio completa  

A gestora

Informação fornecida pela gestora

A Alpha Key Capital é um partnership que foi fundado em 2018 por um time que trabalhou junto por mais de 10 anos no Credit-Suisse. Os principais sócios são Christian Keleti e Bruno Rignel. É uma casa integralmente focada em renda variável no Brasil e que acredita na análise fundamentalista para selecionar as empresas em que investe. Para isso, conta com um time que, somado, tem mais de 100 anos de experiência nos mercado financeiro.

VER PÁGINA DA GESTORA

Rentabilidade Histórica

Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo -2,33% 1,08% 2,00% -8,81% -1,96% -2,63% - - - - - -
IBOVESPA - - - - - - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 5,22% -5,18% -4,01% -0,55% 12,06% 10,50% 3,60% -8,50% -0,64% -5,27% 12,00% 6,71%
IBOVESPA - - - - - - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 8,75% -5,27% 1,17% -10,88% -2,54% -11,53% 7,11% 8,74% -0,56% 6,36% -11,57% -5,93%
IBOVESPA - - - - - - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo -0,53% -5,19% 3,52% 0,82% 8,05% 3,63% -4,51% -7,09% -9,75% -13,45% -3,03% 4,79%
IBOVESPA - - - - - - - - - - - -
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez
Fundo 0,11% 5,76% -1,68% -5,24% -0,63% 11,21% 7,79% - - - - -
IBOVESPA - - - - - - - - - - - -
XPInc CTA

Abra sua conta na XP Investimentos

Patrimônio Líquido

Atual R$ 2 mil

Volatilidade

Atual 18,48%

Cotistas

Atual 37

Drawdown

Atual -3,62%

Risco e Retorno

No Ano 12 Meses 24 Meses 36 Meses Desde o Início
Rentabilidade -12,98% -6,33% 10,28 % -37,18 % -17,92%
Volatilidade 16,97% 18,48% 22,92% 24,65% 23,96%
Índice de Sharpe -1,89 -0,75 -0,20 -0,83 -0,42

Consistência

Meses Positivos Meses Negativos Maior Retorno Mensal Menor Retorno Mensal Meses Acima CDI Meses Abaixo CDI Meses Acima IBOV Meses Abaixo IBOV
21 27 12,06% -13,44% 21 27 20 28

Indicadores Técnicos

Correlação em 12 meses (IMA-B) Correlação em 12 meses (IHFA) Correlação em 12 meses (Ibovespa) Perda Máxima (Desde início)
0,84 0,94 0,89 -48,13

Documentos

Características

Conheça as principais características operacionais do fundo

Básicas

CNPJ

36.352.721/0001-08

Aplicação Mínima

R$ 1 mil

Taxa de Administração (ao ano)

2,00 %

Taxa de Performance

20,00 %

Cotização de Resgate

D+30 (Dias Corridos)

Liquidação de Resgate

D+2 (Dias Úteis)

Público Alvo

Investidor em Geral

Benchmark

IBOVESPA

Classificação XP

Renda Variável Long Only
Prestadores de Serviços

Gestor

Alpha Key Capital

Administrador

BNY Mellon DTVM

Custodiante

BNY Mellon

Auditor

KPMG
Mais Informações

Risco

44

Data de Início

18/06/2020

Benchmark

IBOVESPA

Classificação CVM

Renda Variável

Movimentação Mínima

R$ 1 mil

Saldo mínimo de permanência

R$ 1 mil

Cotização de Aplicação

D+1 (Dias Úteis)

Taxa Máxima de Administração (ao ano)

2,35 %

Objetivo

O Alpha Key Long Institucional busca a médio e longo prazos retornos consistentes acima do benchmark através de criteriosa seleção de empresas (análise fundamentalista + visão top down)

Política de Gestão

"A política de investimento do fundo consiste em aplicar, no mínimo, 95% de seu patrimônio líquido em cotas do Alpha Key Institucional Master FIA , gerido pela gestora, cuja política de investimento consiste em aplicar seus recursos em ativos financeiros e/ou modalidades operacionais disponiveis no ambito do mercado financeiro." (36.352.677/0001-36)

Tributação

Renda Variável - Alíquota de IR de 15% incidida sobre o lucro obtido no momento do resgate.
XPInc CTA

Abra a sua conta na XP Investimentos!

XPInc CTA

Receba conteúdos da Expert pelo Telegram!

Disclaimer:

Este conteúdo tem propósito exclusivamente informativo e se baseia em dados estatísticos, metodologias probabilísticas, fatos concretos do mercado financeiro e em resultados financeiros apurados. Em nenhum momento, o conteúdo desta mensagem representa opiniões pessoais ou recomendações de investimento financeiro de qualquer natureza. Não se configuram, portanto, como ideias, opiniões, pensamentos ou qualquer forma de posicionamento por parte da XP Investimentos CCTVM S/A. É terminantemente proibida a utilização, acesso, cópia ou divulgação não autorizada das informações presentes neste conteúdo. O investimento em ações é um investimento de risco. Na realização de operações com derivativos existe a possibilidade de perdas superiores aos valores investidos, podendo resultar em significativas perdas patrimoniais. Para avaliação da performance de um fundo de investimentos é recomendável a análise de, no mínimo, 12 (doze) meses. Leia o prospecto e o regulamento antes de investir. Todas as informações sobre os produtos, bem como o regulamento e o prospecto e regulamento aqui listados, podem ser obtidas com seu agente de investimentos, em nosso site na internet ou no site do referido gestor. Fundos de investimento não contam com garantia do administrador, do gestor, de qualquer mecanismo de seguro ou fundo garantidor – FGC. A taxa de administração máxima compreende a taxa de administração mínima e o percentual máximo que a política do FUNDO admite despender em razão das taxas de administração dos fundos de investimento investidos. Os fundos de ações e multimercados com renda variável /sem renda variável podem estar expostos a significativa concentração em ativos de poucos emissores, com os riscos daí decorrentes. Os fundos de crédito privado estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Os fundos de cotas aplicam em fundos de investimento que utilizam estratégias com derivativos como parte integrante de sua política de investimento. Tais estratégias, da forma como são adotadas, podem resultar em perdas patrimoniais para seus cotistas. Os fundos de renda fixa estão sujeitos a risco de perda substancial de seu patrimônio líquido em caso de eventos que acarretem o não pagamento dos ativos integrantes de sua carteira, inclusive por força de intervenção, liquidação, regime de administração temporária, falência, recuperação judicial ou extrajudicial dos emissores responsáveis pelos ativos do fundo. Para informações e dúvidas, favor contatar seu agente de investimentos. Rentabilidade passada não representa garantia de rentabilidade futura. As rentabilidades divulgadas não são líquidas de impostos e taxas de saída e performance. As informações publicadas não levam em consideração os objetivos de investimento, situação financeira ou necessidades específicas de qualquer investidor. Os investidores devem obter orientação financeira independente, com base em suas características pessoais, antes de tomar uma decisão de investimento. Caso os ativos, operações, fundos e/ou instrumentos financeiros sejam expressos em uma moeda que não a do investidor, qualquer alteração na taxa de câmbio pode impactar adversamente o preço, valor ou rentabilidade. A XP Investimentos não se responsabiliza por decisões de investimentos que venham a ser tomadas com base nas informações divulgadas e se exime de qualquer responsabilidade por quaisquer prejuízos, diretos ou indiretos, que venham a decorrer da utilização dessa plataforma. Os desempenhos anteriores não são necessariamente indicativos de resultados futuros. Investimentos nos mercados financeiros e de capitais estão sujeitos a riscos de perda superior ao valor total do capital investido.

A XP Investimentos CCTVM S/A, inscrita sob o CNPJ: 02.332.886/0001-04, é uma instituição financeira autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.Toda comunicação através de rede mundial de computadores está sujeita a interrupções ou atrasos, podendo impedir ou prejudicar o envio de ordens ou a recepção de informações atualizadas. A XP Investimentos exime-se de responsabilidade por danos sofridos por seus clientes, por força de falha de serviços disponibilizados por terceiros. A XP Investimentos CCTVM S/A é instituição autorizada a funcionar pelo Banco Central do Brasil.


Este site usa cookies e dados pessoais de acordo com a nossa Política de Cookies (gerencie suas preferências de cookies) e a nossa Política de Privacidade.